O crescimento da popularidade dos fundos negociados em bolsa, conhecidos simplesmente como ETFs, não é segredo. O que os investidores podem estar menos cientes, no entanto, é quais ações são as mais populares entre as participações em ETF e, portanto, provavelmente as principais candidatas para impulsionar a maior parte do desempenho do ETF. Embora não tenham conhecimento, os investidores provavelmente não ficarão surpresos com o fato de que as 10 principais participações, medidas pelo valor de mercado total possuído, em todo o universo ETF incluem Apple Inc. (AAPL), Microsoft Corp. (MSFT), Amazon.com Inc. (AMZN) , Facebook Inc., Classe A (FB), Exxon Mobil Corp. (XOM), JPMorgan Chase & Co. (JPM), Alphabet Inc., Classe C (GOOG), Alphabet Inc., Classe A (GOOGL), Johnson & Johnson (JNJ) e Berkshire Hathaway Inc., Classe B (BRK.B), de acordo com ETF.com.
10 maiores participações de ETF
(Classificado pelo valor de mercado total possuído)
| Estoque | Valor de mercado total (bilhões) | Valor de mercado total possuído (bilhões) | Média Valor de mercado possuído (milhões) |
| maçã | $ 1.009 | $ 58,9 | $ 236,5 |
| Microsoft | $ 829,8 | $ 49,3 | $ 212,5 |
| Amazonas | $ 924,9 | $ 43 | $ 216,6 |
| Facebook, Classe A | $ 519,8 | $ 25 | $ 121,6 |
| Exxon Mobil | $ 332,6 | $ 23,5 | $ 104 |
| JP Morgan | $ 382,7 | $ 22,7 | $ 115,7 |
| Alfabeto, Classe C | $ 863,6 | $ 21,3 | $ 142,8 |
| Alfabeto, Classe A | $ 862,8 | $ 20,4 | $ 115,9 |
| Johnson & Johnson | $ 349,3 | $ 20,8 | $ 100,2 |
| Berkshire Hathaway | $ 507,8 | $ 19,7 | $ 126,6 |
Fonte : Yahoo! Finanças, ETF.com
Enquanto a Apple assume a posição número um com valor de mercado total pertencente a ETFs de US $ 58,9 bilhões, é interessante notar que a combinação das ações de Classe A e Classe C da Alphabet dá às ações da controladora do Google a posição número um com base no valor médio de mercado propriedade, com um valor combinado de $ 258,6 milhões.
Ações de tecnologia dominam
À luz da sabedoria convencional de que um portfólio bem diversificado fornece a melhor proteção contra o risco idiossincrático, o fato de que seis ações de tecnologia – todas as ações da FAANG, incluindo ambas as classes de ações da Alphabet, menos Netflix, mais Microsoft – compõem as 10 principais as participações em carteiras de ETFs podem ser motivo para os investidores darem uma segunda olhada em suas participações gerais. Embora o setor de tecnologia tenha estado aquecido na última década, uma desaceleração do mercado pode reduzir o calor, fazendo com que os ETFs sigam o destino de suas enormes participações no setor de tecnologia. (Para ler mais, consulte: 6 razões pelas quais o mercado em alta da tecnologia pode acabar. )
Obviamente, as outras quatro das dez maiores participações são muito mais diversificadas, de forma tranquilizadora, indo dos setores farmacêutico e (Johnson & Johnson) de energia (Exxon Mobil) ao bancário (JPMorgan) e uma empresa holding multinacional diversificada (Berkshire Hathaway). Johnson & Johnson e Exxon Mobil, no entanto, ao contrário das ações de tecnologia acima, tiveram baixo desempenho nos últimos anos.
Estratégias ETF
Embora os ETFs tendam a ser considerados mais passivos, investimentos do tipo plain vanilla, que acompanham um índice de mercado popular como o S&P 500 ou o Dow Jones Industrial Average, eles na verdade empregam várias estratégias de investimento diferentes. Junto com a estratégia plain vanilla, as 10 principais ações entre as participações de ETF também são usadas em estratégias de investimento ativo e multifatorial. (Para ler mais, consulte: Exchange-Traded Funds: ETF Investment Strategies. )
Tanto a Apple quanto a Exxon Mobil são mais comumente usadas em uma estratégia multifator, que seleciona seletivamente ações com exposição a fatores predeterminados, como ponderação excessiva para ações de crescimento ou valor. Entre as estratégias de investimento ativo, em que um gestor de investimento está constantemente envolvido na compra e venda de ações para explorar as condições de mercado lucrativas, as ações da Amazon, Facebook, JPMorgan e Alphabet C parecem ser as mais populares.