Ao planejar quanto dinheiro você precisará na aposentadoria, existem duas regras básicas comuns que podem definir a resposta para você. A regra “Multiplicar por 25” e a regra “4 por cento” são frequentemente confundidas uma com a outra, mas contêm uma diferença crítica: uma regra prática orienta quanto você deve economizar, enquanto a outra estima quanto dinheiro você pode sacar com segurança . Aqui está uma análise aprofundada de cada um deles para que você tenha certeza de ambos.
Regra da multiplicação por 25
A regra da multiplicação por 25 estima quanto dinheiro você precisará na aposentadoria multiplicando sua renda anual desejada por 25.
Por exemplo, se você deseja sacar $ 40.000 por ano de sua carteira de aposentadoria, precisa de $ 1 milhão de dólares em sua carteira de aposentadoria. ($ 40.000 x 25 é igual a $ 1 milhão.) Se você quiser sacar $ 50.000 por ano, precisará de $ 1,25 milhão. Para sacar $ 60.000 por ano, você precisa de $ 1,5 milhão.
Esta regra estima o valor que você pode sacar de seu portfólio. Não leva em consideração outras fontes de renda de aposentadoria, como pensões, propriedades alugadas, previdência social ou outras receitas.
Essa regra pressupõe que você será capaz de gerar um retorno real anualizado de 4% ao ano. Ele assume que as ações, no longo prazo (15-20 anos ou mais), produzirão retornos anualizados de cerca de 7%.
Enquanto isso, a inflação tende a corroer o valor do dólar em cerca de 3% ao ano. Significa que seu “retorno real” – após a inflação – será de cerca de 4%.
A regra dos 4%
A regra dos 4% é freqüentemente confundida com a regra da multiplicação por 25, por razões óbvias – a regra dos 4%, como o nome indica, pressupõe um retorno de 4%.
No entanto, a Regra 4%, mais importante, guias de quanto dinheiro você pode retirar anualmente uma vez que você está aposentado, sem cortar seu principal investimento. Como o nome indica, esta regra diz que você deve retirar-se 4 por cento do seu carteira de aposentadoria no primeiro ano.
Por exemplo, você se aposenta com $ 700.000 em seu portfólio. Em seu primeiro ano de aposentadoria, você retira $ 28.000. ($ 700.000 x 0,04 é igual a $ 28.000.) No ano seguinte, você retira a mesma quantia, corrigida pela inflação. Supondo uma inflação de 3%, você deve sacar $ 28.840. ($ 28.000 x 1,03 é igual a $ 28.840.)
O valor de $ 28.840 pode ser mais do que 4% de seu portfólio restante, dependendo de como os mercados flutuaram durante seu primeiro ano de aposentadoria. Não se preocupe com isso – você só precisa calcular 4% uma vez.
A diretriz diz que você deve sacar 4% durante o primeiro ano de aposentadoria e continuar sacando o mesmo valor, corrigido pela inflação, a cada ano depois disso.
A diferença
A regra de multiplicação por 25 estima quanto você precisará ter em seu portfólio de aposentadoria quando estiver pronto para se aposentar. Este também é o valor ao qual você aplicaria a regra dos 4%. A regra dos 4% estima quanto você deve retirar deste portfólio depois de se aposentar.
A exatidão destas regras
Alguns especialistas criticam essas regras como muito arriscadas. Não é realista esperar retornos anualizados de longo prazo de 7%, dizem eles, para aposentados que mantêm a maior parte de sua carteira em títulos, CDs e dinheiro, que são mais seguros, mas tendem a ter retornos mais baixos.
Pessoas que desejam uma abordagem mais conservadora optam por uma regra de multiplicação por 33 e uma regra de 3 por cento. Multiplicar por 33 pressupõe que você terá um retorno “real” – depois da inflação – de 3%. Isso representa um ganho anualizado de longo prazo de 6%, menos 3% de inflação.
A regra dos 3 por cento defende a retirada de 3 por cento de sua carteira durante o primeiro ano de aposentadoria.Uma pessoa com uma carteira de $ 700.000 retiraria $ 21.000 durante o primeiro ano de aposentadoria, ajustando a inflação para $ 21.630 no segundo ano.
Alguns descartam essa abordagem como muito conservadora, mas outros argumentam que ela é apropriada para os aposentados de hoje, que estão vivendo mais e desejam níveis gerenciáveis de risco em seu portfólio.
Ajustando para a inflação
Aqui está um importante detalhe de acompanhamento: você precisará ajustar esses números à inflação, especialmente se você estiver várias décadas longe da aposentadoria.7 Aqui está um breve resumo:
- Se você faltar 10 anos para a aposentadoria, multiplique por 1,48.
- Se você faltar 15 anos para a aposentadoria, multiplique por 1,8.
- Se você faltar 20 anos para a aposentadoria, multiplique por 2,19.
- Se você faltar 25 anos para a aposentadoria, multiplique por 2,67.
Suponha que você queira sacar $ 80.000 por ano de sua carteira de aposentadoria e faltar 25 anos para a aposentadoria.