Ações do Facebook em Resistance após forte avanço pós-ganhos

Publicado por Javier Ricardo


As ações do Facebook, Inc. (FB) estão sendo negociadas em alta em mais de 7% no pré-mercado de quinta-feira, depois que a gigante da mídia social atingiu a meta de lucro por ação (EPS) de US $ 1,71 e superou as estimativas de receita do primeiro trimestre de 2020.
As receitas aumentaram 17,6% ano a ano, para US $ 17,74 bilhões, apesar de uma queda acentuada nas receitas de publicidade em março. A empresa observou que as receitas de anúncios se estabilizaram nas primeiras três semanas de abril e ficaram praticamente estáveis ​​em comparação com o primeiro trimestre de 2019.


Os usuários médios diários (DAUs) aumentaram 11% ano a ano para 1,73 bilhões, enquanto os usuários médios mensais (MAUs) aumentaram 10% para 2,6 bilhões.
Mesmo assim, as receitas de anúncios estáveis ​​em abril destacam a fraqueza contínua “em todas as regiões geográficas de nossos usuários”, dizendo aos investidores para observar os ventos contrários do segundo trimestre que, esperançosamente, diminuirão em maio e junho. A empresa está enfrentando esse desafio cortando custos para manter a lucratividade, com gastos em 2020 previstos para cair da faixa de US $ 54 bilhões a US $ 59 bilhões para a faixa de US $ 52 bilhões a US $ 56 bilhões.


As ações do Facebook estão agora sendo negociadas acima de US $ 200 pela primeira vez desde 26 de fevereiro, menos de 15 pontos abaixo da alta de todos os tempos de US $ 224,20 postada em 29 de janeiro. Também eliminou a resistência na média móvel exponencial de 200 dias (MME) perto de $ 187, que foi quebrado no início da queda.
As leituras de acumulação aumentaram desde março, mas os indicadores permanecem bem abaixo dos picos anteriores, reduzindo as chances de um rompimento para novos máximos. Mesmo assim, a ação construtiva do preço confirma que a tendência de alta iniciada em 2012 permanece totalmente intacta.

Gráfico FB de longo prazo (2012 – 2020)

Gráfico de longo prazo mostrando o desempenho do preço das ações do Facebook, Inc. (FB)

TradingView.com 


A empresa abriu o capital em meados de US $ 40 em 2012 e vendeu imediatamente, atingindo o ponto mais baixo em US $ 17,55 alguns meses depois.
O aumento subsequente completou uma viagem de ida e volta para a alta anterior no terceiro trimestre de 2013, produzindo um rompimento saudável que atraiu um amplo interesse de compra. O avanço diminuiu para um padrão de canal crescente em janeiro de 2014, revelando um interesse de compra institucional saudável.


A ação saiu do canal em setembro de 2018, perdendo cerca de 95 pontos em apenas cinco meses, antes de atingir o mínimo de dois anos em dezembro.
O salto de 2019 parou no meio do ano dentro da enorme lacuna de julho de 2018 desencadeada pelo escândalo Cambridge Analytica, rendendo ação lateral em outubro, quando os touros assumiram o controle mais uma vez. A lacuna finalmente foi preenchida em janeiro de 2020, ao mesmo tempo que o aumento completou um retrocesso de 100% para a alta de 2018.


O rompimento subsequente falhou depois de postar uma alta histórica de $ 224,20 em 29 de janeiro, prendendo os touros que seguem a tendência em uma baixa de 24 pontos.
Uma alta em meados de fevereiro estagnou em uma alta mais baixa, criando o cenário para um declínio vertical que abandonou 39% do valor das ações na baixa de 14 meses de março em $ 137,10. A recuperação em abril começou no nível de retração de Fibonacci de 0,786 da tendência de alta de 2018 até 2020, marcando um ponto de viragem de alta probabilidade e se desenrolou no mesmo ângulo de ataque da queda anterior.


O oscilador estocástico mensal levanta grandes dúvidas sobre a durabilidade do rally, entrando em um ciclo de venda da zona de sobrecompra em julho de 2019. Um ciclo de alta intermediário falhou em fevereiro de 2020, enquanto o indicador agora está cruzando o ponto médio do painel.
Esta zona geralmente gera falsos sinais de compra, sugerindo que a resistência nas altas de 2018 e 2020 desencadeará uma reversão de várias semanas nas próximas sessões.

Gráfico de curto prazo do FB (2018 – 2020)

Gráfico de curto prazo mostrando o desempenho do preço das ações do Facebook, Inc. (FB)

TradingView.com 


O aumento pós-notícia está preenchendo a lacuna de 21 de fevereiro no pré-mercado de quinta-feira, com a zona de preço estreitamente alinhada ao nível de retração de liquidação de Fibonacci de 0,786.
Em conjunto, este é um local perfeito para os ursos assumirem o controle e prenderem novos compradores. Mesmo assim, o indicador de distribuição de acumulação de volume on-balance (OBV) mostra pressão de compra saudável desde março, limitando o risco de baixa para a MME de 200 dias na casa dos US $ 180. Como resultado, esse nível pode oferecer uma oportunidade de compra de baixo risco.

The Bottom Line


O Facebook alcançou a resistência na retração de .786 do declínio do primeiro trimestre, marcando um ponto de viragem de alta probabilidade após o impressionante preço de abril.

Divulgação: O autor não ocupava cargos nos referidos valores mobiliários à data da publicação.