(Observação: o autor desta análise fundamental é redator financeiro e gerente de portfólio. Ele e seus clientes possuem ações da GOOGL.)
As ações da Alphabet Inc. (GOOGL), controladora do gigante dos mecanismos de busca Google, podem ter uma recuperação de cerca de 7%, com base em uma análise técnica do gráfico. A ação subiu cerca de 2% no ano, mas está quase 9,5% abaixo de suas altas desde o final de janeiro, pior do que o declínio do S&P 500 de suas altas de quase 7%.
Não é apenas o gráfico técnico que sugere que as ações da Alphabet irão subir; uma análise do mercado de opções também sugere que as ações podem pular em meados de junho. Os analistas têm aumentado suas estimativas nas últimas semanas e também estão ficando mais otimistas com a empresa. As três indicações parecem apontar para uma ação prestes a subir de seu preço atual em torno de US $ 1.075.
Dados GOOGL por YCharts
Configuração de alta
O gráfico abaixo mostra que as ações da Alphabet têm uma tendência de alta desde julho de 2015, mas pararam quando a ação atingiu uma alta intradiária em torno de US $ 1.200 no final de janeiro. As ações despencaram quando a empresa divulgou os resultados do quarto trimestre no início de fevereiro, o que não impressionou os investidores. No entanto, conseguiu encontrar suporte técnico em US $ 1.000 em três ocasiões, estabelecendo um fundo triplo, um padrão de reversão técnica. As ações agora parecem estar saindo de uma tendência de baixa, o que pode resultar em uma alta técnica de quase US $ 1.150, cerca de 7% acima de seu preço atual.
Além disso, o índice de força relativa (RSI) tem tendência de alta, embora a ação esteja dentro de um intervalo desde meados de abril. Essa é uma divergência de alta e sugere que as ações da Alphabet estão prestes a subir.
Opções
O mercado de opções também implica que a Alphabet pode subir no curto prazo, embora não tão alto como o gráfico técnico sugere, usando as opções definidas para expirar em 15 de junho. Ao preço de exercício de $ 1.100, há cerca de 2.300 chamadas abertas, representando um valor em dólar de cerca de US $ 4,9 milhões, uma aposta considerável. Com os contratos sendo negociados ao custo de cerca de US $ 17, isso significaria que o preço da Alphabet precisaria subir para cerca de US $ 1.120 para atingir o ponto de equilíbrio, cerca de 4% acima do preço atual da ação. O número de contratos em aberto nas chamadas de US $ 1.100 vem crescendo de forma constante nas últimas semanas, outro sinal de alta.
Analistas aumentando as metas
Parte da razão pela qual as ações da Alphabet podem estar subindo é que os analistas têm aumentado suas estimativas de ganhos e receitas para a empresa. Nos últimos 30 dias, as estimativas de lucro aumentaram quase 5%, para US $ 43,26 por ação, representando um crescimento de aproximadamente 35% em relação ao ano anterior. As estimativas de receita também aumentaram 1,5%, para US $ 135,65 bilhões, o que representa um aumento de 22,3% em relação ao ano passado. Os analistas têm uma meta de preço médio para a ação de US $ 1.255, quase 17% maior do que seu preço atual, com base em dados da YCharts.
Estimativas de receita GOOGL para dados do ano fiscal atual por YCharts
As ações da Alphabet estão se recuperando após algumas semanas difíceis e tem três elementos sugerindo que uma alta pode estar apenas começando.
Michael Kramer é o fundador da Mott Capital Management LLC, um consultor de investimentos registrado e o gerente do portfólio de crescimento temático de longa duração e ativamente administrado da empresa. Kramer normalmente compra e mantém ações por um período de três a cinco anos. Clique aqui para ver a biografia de Kramer e as participações em seu portfólio. As informações apresentadas são apenas para fins educacionais e não têm a intenção de fazer uma oferta ou solicitação de venda ou compra de quaisquer títulos, investimentos ou estratégias de investimento específicos. Os investimentos envolvem risco e, salvo indicação em contrário, não são garantidos. Certifique-se de primeiro consultar um consultor financeiro e / ou profissional tributário qualificado antes de implementar qualquer estratégia aqui discutida. Mediante solicitação, o consultor fornecerá uma lista de todas as recomendações feitas durante os últimos doze meses. O desempenho passado não é indicativo de desempenho futuro.