BlackRock, Inc. (BLK), a maior administradora de ativos do mundo, está prevendo um crescimento épico para fundos seguindo os princípios de investimento ambiental, social e de governança (ESG) e está demonstrando disposição para atender à demanda esperada por esses produtos. Na terça-feira, a unidade iShares da BlackRock, o maior emissor mundial de fundos negociados em bolsa (ETFs), lançou um novo ETF ESG de renda fixa.
O iShares ESG US Aggregate Bond ETF (EAGG) irá se juntar a seis outros iShares ETFs estabelecidos em um conjunto de produtos conhecido como iShares Sustainable Core ETFs. Esse grupo inclui quatro ETFs de ações e dois outros ETFs de obrigações, além do novo EAGG. Os fundos do pacote iShares Sustainable Core ETFs incluem o iShares ESG MSCI EUA Small-Cap ETF (ESML) e o iShares ESG 1-5 Year USD Corporate Bond ETF (SUSB).
A estreia do EAGG, que oferece uma visão ESG sobre o popular Bloomberg Barclays Aggregate Bond Index, ocorre quando a BlackRock prevê um grande crescimento para fundos ESG, incluindo ETFs e fundos mútuos. Hoje, nos Estados Unidos, existem pouco mais de 50 ESG ETFs com pouco mais de US $ 6 bilhões em ativos combinados sob gestão. Globalmente, esse número salta para US $ 25 bilhões, mas isso representa uma porcentagem insuficiente dos ativos gerais do ETF.
A BlackRock acredita que, em 2028, haverá US $ 400 bilhões alocados para fundos ESG. Se for exata, essa previsão significa que as estratégias ESG saltarão para 21% dos ativos totais do fundo, ante apenas 3% hoje. “Uma nova geração de investidores mais diversificada está buscando soluções sustentáveis para o coração de suas carteiras de investimento”, disse o gestor de recursos. “A evolução da política governamental está levando grandes instituições ao redor do mundo a colocar capital em investimentos sustentáveis.”
O EAGG procura “rastrear os resultados de investimento de um índice composto de títulos denominados em dólares norte-americanos com grau de investimento de emissores geralmente avaliados por práticas ambientais, sociais e de governança favoráveis, exibindo características de risco e retorno semelhantes às do amplo dólar norte-americano mercado de títulos de grau de investimento “, de acordo com iShares.
Embora alguns ESG ETFs listados nos EUA tenham lutado para ganhar força com os investidores, uma maneira de os emissores reverterem essa tendência é com taxas atraentes. A EAGG está fazendo exatamente isso com uma taxa de despesa anual de 0,10%, o equivalente a US $ 10 em um investimento de US $ 10.000. O novo EAGG possui 281 títulos e tem uma duração efetiva de 5,94 anos. Essa duração está em linha com o iShares Core US Aggregate Bond ETF (AGG), mas a AGG detém quase 6.900 títulos. Quase 73% das participações da EAGG são classificadas como AAA.