Você quer ter um parceiro de negócios ou formar uma LLC e precisa redigir um contrato? Se SIM, aqui está um guia sobre como calcular corretamente o patrimônio líquido.
Sweat Equity significa simplesmente compartilhar a propriedade de sua start-up com sua equipe, incluindo funcionários, consultores, conselheiros, membros do conselho, etc. Para muitas empresas, quase todos que trabalham nos campos para tornar o negócio bem-sucedido merecem uma parte do ação, se você quiser.
É tão simples quanto isso. Em última análise, Sweat Equity é uma ferramenta (um ativo de negócios, na verdade) que as empresas emergentes usam para recrutar, reter e incentivar os melhores membros da equipe. Essas empresas fazem isso, no contexto de seu pacote de remuneração, dando-lhes uma participação no negócio: uma participação que pode, no final das contas, valer um bom troco.
Importância do Sweat Equity
Sweat equity compensa a falta de dinheiro. A maioria dos fundadores de empresas iniciantes nos Estados Unidos costuma ser menos privilegiada pela falta de fundos para financiar suas atividades. No entanto, eles dedicam seu tempo para fazer a empresa crescer por meio de esforço e trabalho, que são recompensados quando a empresa se torna lucrativa.
O sweat equity também pode ser considerado tão valioso quanto o cash equity. Às vezes, grandes investidores investem seu dinheiro em empresas pequenas, mas em crescimento, com potencial para se tornarem grandes empresas no futuro. Observe que os funcionários que recebem um corte de salário nos estágios iniciais são recompensados por meio de opções de ações e porcentagens de propriedade que os colocam na mesma página que os investidores em ações.
No setor imobiliário, alguns proprietários fazem melhorias DIY em casas antigas e as vendem a um valor de mercado superior ao seu valor antes das reformas. O principal benefício do sweat equity é permitir que as empresas levantem fundos sem aumentar os níveis de dívida. As novas empresas sempre enfrentam desafios ao levantar capital e obter muitas dívidas pode afetar negativamente o negócio.
Sweat equity oferece a essas empresas uma plataforma para obter “dinheiro grátis” com a venda de uma parte da empresa aos investidores. Uma contabilidade adequada desse patrimônio suado é necessária para garantir que os proprietários e investidores obtenham uma compreensão clara da saúde financeira da empresa.
Como calcular seu patrimônio líquido
Como o sweat equity não representa compromisso financeiro em um negócio, deve-se valorizar a quantidade de tempo despendido em uma atividade ou no desenvolvimento do negócio. No entanto, se a empresa mede sua avaliação em termos de ações, o valor de cada ação deve ser determinado antes de decidir o número de ações a serem alocadas para a pessoa que realiza o suor patrimônio. Sem mais delongas, aqui estão algumas maneiras de calcular o patrimônio líquido da sua empresa:
- Valor do Negócio
Para calcular efetivamente qualquer patrimônio líquido, você terá que primeiro determinar o valor do negócio. Já que você está planejando remunerar alguém com “parte” do negócio, é necessário primeiro entender o que vale o seu negócio.
Você precisa saber quão grande ou pequena é a parte do negócio que a pessoa deve receber em troca dos serviços prestados. Observe que uma maneira de calcular o valor de um novo negócio é simplesmente observar o capital inicial que foi investido nele. Por exemplo, se você colocar $ 500.000 em uma start-up, o valor do negócio será $ 500.000.
Outro método é o uso de comparáveis para apurar o valor de sua empresa. Confira o quanto empresas como a sua estão vendendo, deve valer tanto quanto outras no mesmo espaço e região. Você também pode considerar o uso do fluxo de caixa descontado de sua empresa para determinar seu valor.
Se sua empresa já está gerando receita, você pode aproveitar um modelo de fluxo de caixa descontado para calcular seu valor. É aí que você avalia seu negócio com base nos fluxos de caixa futuros. Saiba o valor do seu negócio usando um múltiplo dos fluxos de caixa atuais.
Por exemplo, se sua empresa tem um fluxo de caixa de $ 100.000 por ano, basta multiplicá-lo por um valor de avaliação para determinar o valor. Você pode optar por multiplicar por dois ou até cinco, dependendo da natureza do seu negócio e do potencial de crescimento. No entanto, considere verificar como outras empresas semelhantes estão sendo avaliadas para determinar o multiplicador que é melhor para sua empresa.
- Valor de cada ação do estoque
Para uma corporação, você deve determinar o valor de cada ação para que possa pagar efetivamente à pessoa que realiza o suor patrimônio o número apropriado de ações. Por exemplo, se sua empresa vale $ 1.000.000 e emitiu 100.000 ações, cada ação vale $ 10.
Já para parcerias e LLCs, você terá que usar porcentagens em vez de ações. Por exemplo, você “pagará” à pessoa que está realizando o suor patrimônio 10% da empresa em vez de 10.000 ações.
- Valor do suor patrimônio realizado
Você pode aproveitar o método da “alternativa abandonada” para determinar o valor do patrimônio. Em termos simples, o que a pessoa poderia ter ganho se tivesse feito exatamente o mesmo trabalho para outra empresa? Esse é o valor do suor ganho.
Quanto o patrimônio líquido contribuiu para o valor do negócio? Pode haver um cenário em que o patrimônio líquido contribuiu muito mais em valor para o negócio do que o custo real da mão de obra. Por exemplo, se você pintar uma casa, poderá ganhar $ 2.000 pelo trabalho.
Esse seria o valor de mercado do seu trabalho. No entanto, você pode adicionar $ 3.000 ao valor da casa pintando-a. Isso representa o valor adicionado à casa com base na adição de seu trabalho. Ambos os números são estimativas, então a quantidade real de capital suor pode estar na faixa entre os dois.
Como redigir seu acordo de patrimônio líquido
Muitas empresas nos Estados Unidos valem mais do que a soma de suas partes. O Sweat equity representa o valor do trabalho árduo que você coloca em seu negócio. Nos últimos tempos, tem sido a forma mais comum de empreendedores e start-ups alavancarem para financiar seus negócios. No entanto, abaixo estão as etapas detalhadas para redigir seu contrato de patrimônio líquido de forma eficiente:
- Valorize o negócio
A primeira etapa ao escrever seu patrimônio líquido é calcular o valor total do negócio com base no capital ou ativos investidos no negócio. Por exemplo, se os investidores forneceram $ 400.000 em capital e equipamento no valor de $ 200.000, o valor total da empresa seria $ 600.000. Para empresas já em operação, você também pode basear o valor da empresa na receita esperada da empresa nos próximos três a cinco anos.
- Conheça seus limites de patrimônio
Em segundo lugar, você terá que determinar explicitamente o montante total de patrimônio líquido (ou propriedade) que pode ser obtido por meio da posição de patrimônio líquido estruturada. Observe que algumas parcerias de duas pessoas podem permitir que até 50 por cento da empresa seja ganho por meio de sweat equity, enquanto as empresas com vários investidores podem limitar a quantidade de sweat equity que pode ser obtida a um montante igual à participação de outros investidores no o negócio.
- Crie uma taxa de trabalho justa
Você também terá que definir a taxa pela qual o trabalho investido será revertido para o patrimônio líquido da empresa. Nos Estados Unidos e para muitas empresas, isso significa simplesmente apurar o salário do sócio do sweat equity ou a taxa de pagamento por hora e depois aplicar essa taxa à sua participação acionária conforme as horas são trabalhadas. Por exemplo, um empregado de capital suado que trabalhou 40 horas a uma taxa de $ 5 por hora teria ganhado $ 200 de capital no negócio.
- Escolha um período de aquisição
Tome o seu tempo para decidir se o seu acordo de patrimônio líquido terá um período de “aquisição”, ou seja, um tempo que deve ocorrer antes que o patrimônio líquido do funcionário seja convertido em patrimônio líquido. Por exemplo, a empresa pode ter um sócio de sweat equity cujo patrimônio só é convertido, ou “coletes”, após um ano. Observe que as disposições de aquisição ajudam a evitar que os trabalhadores deixem uma empresa antes que seu patrimônio líquido tenha sido totalmente convertido em patrimônio líquido.
- Escreva o Acordo
Seja detalhado e cuidadoso ao redigir seu contrato Sweat e certifique-se de que inclui todas as disposições acima. Detalhe cuidadosamente quanto patrimônio líquido será creditado ao parceiro de patrimônio suor para cada hora (ou semana ou mês) de trabalho fornecido.
Observe os limites mínimos ou máximos de ganho de capital que você decidiu, junto com qualquer período de aquisição que você possa ter decidido impor à posição. Especifique também o momento exato em que o patrimônio líquido será convertido em patrimônio líquido (seja mensal, semestral, anual ou em qualquer outro período de tempo), uma vez que a participação acionária pode determinar direitos de voto, participação nos lucros e outras legalidades da propriedade do negócio.
- Assinar e notarizar o acordo
É aconselhável levar duas (ou mais) cópias do contrato a um banco ou outra instituição com um notário público e fazer com que todas as partes interessadas assinem cada uma das cópias do contrato, permitindo ao notário testemunhar cada assinatura. Observe que cada participante deverá fornecer um documento de identidade com foto antes de assinar os documentos. Após a assinatura, ambas as partes devem guardar suas próprias cópias do contrato para referência futura.
Conclusão
É importante ressaltar que uma vez que você paga a uma pessoa em ações pelo trabalho realizado, você não pode pegar as ações de volta se a pessoa parar de trabalhar ou não fizer um bom trabalho. Figurativamente, uma vez que você dá a alguém 5.000 ações, você não pode recuperá-las.
Observe que é por isso que algumas pessoas pagam aos sócios de equity de sweat uma taxa efetiva por hora em ações. Quanto mais a pessoa trabalha, mais patrimônio ela ganha. Além disso, o pagamento de capital suor em ações é uma transação tributável para empresas.