Cash App é um serviço de pagamento ponto a ponto (P2P) de propriedade da Square Inc. (SQ), líder no setor de tecnologia financeira. O Cash App é apenas uma parte das ofertas de negócios da Square, que também inclui software e hardware de ponto de venda para empresas de todos os tamanhos. Desde a abertura do capital em novembro de 2015, a Square cresceu rapidamente e se tornou uma das maiores empresas de processamento de pagamentos nos Estados Unidos e expandiu seu modelo de negócios além do processamento de pagamentos para incluir agendamento, gerenciamento de funcionários e análise de negócios.
A Square lançou seu serviço Cash App em 2013 para competir com serviços como Venmo (propriedade do Paypal), Apple Pay e Google Pay. Os serviços de pagamento ponto a ponto permitem que os consumidores usem seus smartphones para pagar mercadorias e serviços, pagar contas e transferir dinheiro para amigos e familiares. O Cash App expandiu sua funcionalidade além de apenas um serviço de pagamento ponto a ponto; os usuários também podem receber pagamentos de depósito direto e pagamentos ACH, bem como comprar criptomoeda bitcoin por meio da plataforma. Mais recentemente, o Cash App introduziu um novo recurso chamado Investing. Este produto permite que os usuários negociem ações sem comissões dentro do aplicativo.
Principais vantagens
- Cash App é um serviço de pagamento ponto a ponto (P2P) de propriedade da Square Inc., líder no setor de tecnologia financeira.
- O Cash App expandiu sua funcionalidade além de apenas um serviço de pagamento ponto a ponto; os usuários também podem receber pagamentos de depósito direto e pagamentos ACH, bem como comprar criptomoeda bitcoin e negociar ações por meio da plataforma.
- O Cash App ganha dinheiro cobrando das empresas o uso de seu aplicativo e cobrando taxas de transação de usuários individuais para acessar serviços adicionais.
Apesar da intensa competição na indústria de pagamento ponto a ponto, a adição do Cash App foi ótimo para a Square. A empresa relatou um salto de bilhões de dólares na receita entre 2017 e 2018: de $ 2,2 bilhões em 2017 para $ 3,3 bilhões em 2018. O ano de 2018 também foi quando o Cash App ultrapassou a Venmo em downloads, com 33,5 milhões de downloads acumulados. Em dezembro de 2019, o Cash App contava com 24 milhões de clientes ativos, crescendo 60% ano a ano.
Em 17 de março de 2020, a Square tinha uma capitalização de mercado de $ 19,47 bilhões.
Modelo de negócios do Cash App
O Cash App é gratuito para download e suas funções principais – fazer pagamentos ponto a ponto e transferir fundos para uma conta bancária – também são gratuitas. O Cash App ganha dinheiro cobrando das empresas o uso de seu aplicativo e cobrando taxas de transação de usuários individuais para acessar serviços adicionais.
Empresas de cobrança
O Cash App cobra das empresas que aceitam pagamentos pelo Cash App 2,75% por transação. Esses pagamentos podem ser feitos de duas maneiras:
- Um indivíduo faz um pagamento ponto a ponto no aplicativo para uma empresa.
- Um indivíduo usa o Cash Card – um cartão pré-pago Visa que os usuários podem solicitar e está vinculado ao saldo no aplicativo – para pagar uma empresa.
Transferências aceleradas e pagamentos com cartão de crédito
Por uma taxa de 1,5%, os usuários individuais podem agilizar as transferências de sua conta do Cash App para uma conta bancária. Os usuários têm a opção de transferir seus fundos para uma conta bancária imediatamente, em vez de esperar pelo tempo padrão de depósito, que é de dois a três dias. As pessoas físicas também podem usar a plataforma para fazer pagamentos pessoais com cartão de crédito, em vez do saldo do Cash App, por uma taxa de transação de 3%.
Bitcoin Exchange
No final de 2017, o Cash App começou a permitir que os usuários usassem seus saldos para comprar e vender bitcoin. Embora não houvesse nenhuma taxa para este serviço quando foi introduzido pela primeira vez, no final de 2019, o Cash App começou a cobrar dos usuários taxas de até 1,76% nas compras de bitcoins. Este é um dos serviços mais lucrativos do Cash App. Além da taxa de serviço, geralmente há uma diferença de 1% a 4% nas trocas de bitcoin e nos indivíduos que pagam pelo bitcoin. O Cash App considera essas diferenças nos preços que oferece aos usuários, gerando receita adicional nas trocas que facilita.
Por exemplo, o Cash App pode comprar um bitcoin de um usuário por $ 9.900 e vendê-lo a outro por $ 10.000, gerando $ 100 de receita. O Cash App calcula essa diferença de preço com base nas flutuações no valor do bitcoin.
The Future of Cash App
Em uma era em que os smartphones são onipresentes e os consumidores estão dispostos a pagar por conveniência, as pessoas estão cada vez mais confiando nas carteiras digitais. Os aplicativos de pagamento para pagamento estão em alta, mas a competição é intensa. O Cash App tem que competir com o PayPal, com sua enorme capitalização de mercado de $ 114,8 bilhões (em 17 de março de 2020). O Cash App também tem concorrentes menores, incluindo Apple Pay e Google Pay, que vêm pré-instalados em iPhones e telefones Android. Para que o Cash App se destaque, ele precisa continuar a lançar novos recursos interessantes que atraiam novos usuários.
O recurso Cash Boost do Cash App foi lançado em maio de 2018; Oferece uma série de descontos em cafeterias e redes de restaurantes, como Chipotle e Subway. Estas ofertas de reembolso instantâneo estão disponíveis exclusivamente através do Cash App’s Cash Card. O recurso Boost visa manter os usuários usando seus cartões de pagamento com frequência. Novos “impulsos” são anunciados nas redes sociais e adicionados regularmente à medida que a Square adquire novas parcerias com marcas populares. Em janeiro de 2019, a Square lançou um cartão de débito gratuito semelhante para empresas chamado Square Card.
No terceiro trimestre de 2019, o Cash App respondeu por mais de 25% da receita da Square. Alguns especialistas prevêem que o crescimento do Cash App pode desafiar o aplicativo Venmo do Paypal em um futuro próximo. Por enquanto, a base de usuários do Cash App é de 24 milhões, enquanto a base de usuários do Venmo é de aproximadamente 40 milhões.
Quando a Square foi fundada em 2009, ela começou com um produto que dava às pequenas empresas a capacidade de aceitar pagamentos com cartão de crédito. A partir daí, a empresa se expandiu para criar um ecossistema de produtos de tecnologia financeira que permite administrar um negócio exclusivamente com produtos Square. Com o Cash App, a Square está tentando criar um ecossistema de tecnologia financeira semelhante para indivíduos. No futuro, o ecossistema de Cash App pode substituir uma conta bancária para um indivíduo.
Em abril de 2018, Cash App foi lançado no Reino Unido. No entanto, o cartão Cash App não está disponível no Reino Unido. Mesmo que os usuários nos EUA e no Reino Unido tenham acesso ao Cash App e seus recursos, o dinheiro não pode ser enviado entre os dois países . Embora os produtos de solução de negócios da Square estejam disponíveis internacionalmente em países como Canadá, Japão e Austrália, a empresa não anunciou quando os consumidores nesses países também terão acesso ao Cash App.
Em 18 de março de 2020, a Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) concedeu a aprovação condicional da Square para abrir um banco. O banco, que se chama Square Financial Services, será inaugurado em 2021. Ele oferecerá empréstimos a pequenas empresas e “produtos de depósito. O banco terá sua sede em Salt Lake City, Utah.