Conflito na Líbia Energiza ETFs do Setor de Energia

Os preços do petróleo dispararam para níveis máximos de cinco meses na semana passada, à medida que os temores sobre uma guerra civil estourando na Líbia aumentaram as preocupações de que um conflito no país membro da OPEP poderia afetar o fornecimento global. A tensão aumentou quando as forças rebeldes leais ao senhor da guerra Khalifa Haftar lançaram um ataque surpresa contra Trípoli, a casa do governo da Líbia reconhecido pela ONU.

A Líbia estava produzindo 1,2 milhão de barris por dia antes dos confrontos de Trípoli. Uma queda significativa na produção pode causar aumentos repentinos nos preços da commodity líquida. O país do norte da África, com uma população de mais de 6 milhões, experimentou agitação política desde 2011, quando o então chefe de estado Muammar Kadafi foi afastado do cargo e morto.

“Acho que o mercado não se concentrou na Líbia tanto quanto deveria. No momento, vemos uma ameaça ao abastecimento da Líbia no curto e médio prazo”, disse Paul Horsnell, chefe de pesquisa de commodities da Standard Fretado, por CNBC.

A agitação na Líbia ocorre em um momento em que os mercados de petróleo enfrentam pressão de alta de um corte de seis meses na oferta da Opep de 1,2 milhão de barris por dia (bpd) entre janeiro e junho, que pode continuar no segundo semestre de 2019, dependendo das condições do mercado .

Aqueles que acreditam que o conflito na Líbia pode aumentar e continuar a empurrar os preços do petróleo para cima devem adicionar esses três fundos negociados em bolsa (ETFs) do setor de energia à sua lista de observação. Vamos dar uma olhada em cada fundo e níveis técnicos acionáveis ​​para negociar.

ETF de Exploração e Produção de Petróleo e Gás iShares dos EUA (IEO)

Com ativos sob gestão (AUM) de $ 276,46 milhões, o ETF iShares US Oil & Gas Exploration & Production (IEO) busca entregar resultados de investimento semelhantes ao Índice Dow Jones US Select Oil Exploration & Production. Como o próprio nome sugere, o ETF oferece exposição a ações dos EUA no setor de exploração e produção de petróleo e gás. Seu portfólio é relativamente pesado, com as 10 principais participações carregando um peso de quase 65%. O fundo atende a todas as formas de negociação com um índice de despesas competitivo de 0,43% e spread médio ultrafino de 0,05%. O IEO emite um dividend yield de 1,56% e ganhou 19,97% no acumulado do ano (YTD) em 16 de abril de 2019.

O fundo obteve a maior parte de seus ganhos acumulados no ano nas primeiras semanas de janeiro. Desde então, tem negociado principalmente para os lados, enquanto os touros e os ursos lutavam pelo controle. O preço quebrou acima da faixa de negociação na sexta-feira, 13 de abril, com o agravamento das tensões na Líbia. Os comerciantes devem procurar abrir uma posição longa em um retrocesso para a linha de tendência superior da faixa, que agora atua como um nível de suporte significativo. Pense em registrar lucros próximos a US $ 70 – uma área em que o preço pode encontrar resistência de uma linha de tendência horizontal que conecta várias baixas oscilantes de 2018. Limite o risco definindo uma ordem de stop-loss logo abaixo da média móvel simples de 50 dias (SMA) e movendo-a para o ponto de equilíbrio se o preço atingir o SMA de 200 dias.

Invesco S&P 500 Equal Weight Energy ETF (RYE)

Lançado em 2006, o Invesco S&P 500 Equal Weight Energy ETF (RYE) acompanha o desempenho do S&P 500 Equal Weight Energy Index, que reúne empresas do setor de energia dos Estados Unidos. A estrutura de peso igual do fundo dá a ele uma inclinação substancial para midcaps – como resultado, a RYE supera as grandes refinarias e oferece mais exposição a jogadores menores de exploração e produção no setor. Mais uma vez, o ETF complementa todos os estilos de negociação com spread médio de 0,04%, taxa de administração de 0,40% e giro diário de mais de 50.000 ações por dia. Em 16 de abril de 2019, o RYE tinha $ 200 milhões em AUM, rendia 1,90% e subia 23,68% no ano, tornando-o o fundo de melhor desempenho dos três discutidos.

Como o IEO, o preço das ações RYE acrescentou uma grande parte de seus ganhos acumulados no ano nas primeiras semanas de 2019, mas desde então tem apresentado tendência de alta em comparação com esse fundo. Um amplo triângulo ascendente no gráfico do ETF entre dezembro e meados de abril parece estar agindo como uma formação de fundo, com o preço quebrando acima da linha de tendência superior do padrão no pregão de sexta-feira. Aqueles que querem negociar RYE devem comprar retrocessos para o ponto de ruptura inicial em $ 52 e definir as ordens de lucro no nível de $ 58, onde o preço pode atingir a resistência das baixas oscilantes de agosto e setembro de 2018. Feche as negociações em aberto se o preço do fundo cair abaixo da mínima deste mês em $ 49,93.

O ETF Invesco Dynamic Energy Exploration & Production (PXE)

O ETF Invesco Dynamic Energy Exploration & Production (PXE), criado em 2005, tenta fornecer retornos semelhantes ao Índice Intellidex de Exploração e Produção de Energia Dinâmica. O benchmark compreende empresas americanas de exploração e produção de energia com base em avaliações específicas e métricas de crescimento. As principais participações na cesta de 29 ações do ETF incluem Hess Corporation (HES), Anadarko Petroleum Corporation (APC) e Occidental Petroleum Corporation (OXY). Na sexta-feira, 12 de março, a Chevron Corporation (CVX) fez um negócio em dinheiro e ações de US $ 33 bilhões para adquirir a Anadarko, eliminando efetivamente uma oferta rival da Occidental. O fundo smart-beta tem $ 42,43 milhões em ativos líquidos, cobra uma taxa de administração de 0,65%, oferece um rendimento de dividendos de 1,19% e aumentou 17,77% no acumulado do ano em 16 de abril de 2019.

As ações da PXE estão sendo negociadas com alta de quase 30% desde sua baixa de 26 de dezembro, colocando o fundo firmemente em território de mercado em alta, mas as ações permaneceram limitadas ao intervalo nos últimos três meses. O índice de força relativa (RSI) fica abaixo de seu limite de sobrecompra, indicando que o preço do ETF tem espaço para subir antes da consolidação. Os comerciantes devem procurar um ponto de entrada em retrações para o nível de $ 20, onde o preço ganha suporte da linha de tendência superior da faixa de negociação anterior. Considere escalar para fora da posição, vendendo metade no SMA de 200 dias e a outra metade perto da baixa oscilante de agosto de 2018. Considere usar o SMA de 50 dias para a colocação do stop.