O que é receita líquida de juros?
A receita líquida de juros é uma medida de desempenho financeiro que reflete a diferença entre a receita gerada pelos ativos que rendem juros de um banco e as despesas associadas ao pagamento de seus passivos que rendem juros. Os ativos de um banco típico consistem em todas as formas de empréstimos pessoais e comerciais, hipotecas e títulos. Os passivos são depósitos de clientes que rendem juros. A receita excedente gerada dos juros auferidos sobre os ativos em relação aos juros pagos sobre os depósitos é a receita líquida de juros.
Compreendendo a receita líquida de juros
A receita líquida de juros de alguns bancos é mais sensível às mudanças nas taxas de juros do que outros. Isso pode variar de acordo com vários fatores, como o tipo de ativos e passivos mantidos, bem como se esses ativos e passivos têm taxas fixas ou variáveis. Os bancos com ativos e passivos de taxa variável serão mais sensíveis às mudanças nas taxas de juros do que aqueles com ativos e passivos de taxa fixa.
O tipo de ativos que rendem juros para o banco pode variar muito, desde hipotecas a empréstimos para automóveis, empréstimos pessoais e empréstimos imobiliários comerciais. Em última análise, isso afetará a taxa de juros que um banco ganha sobre seus ativos e a receita líquida de juros resultante após a subtração dos juros pagos aos depositantes. Além disso, empréstimos do mesmo tipo podem ter taxas fixas ou variáveis. Isso é mais frequentemente visto com hipotecas, pois os bancos oferecem hipotecas de taxa fixa e de taxa ajustável.
A qualidade da carteira de empréstimos também é um fator que afeta a receita líquida de juros, pois circunstâncias como a deterioração da economia e a perda de empregos podem fazer com que os mutuários não paguem seus empréstimos e, como resultado, reduzir a receita líquida de juros do banco.
Exemplo de receita líquida de juros
Se um banco tiver uma carteira de empréstimos de US $ 1 bilhão, rendendo em média 5% de juros, a receita de juros do banco será de US $ 50 milhões. Do lado do passivo, se o banco tiver depósitos de clientes pendentes de $ 1,2 bilhão, com juros de 2%, sua despesa com juros será de $ 24 milhões. O banco estará gerando $ 26 milhões em receita líquida de juros ($ 50 milhões em receita de juros menos $ 24 milhões em despesas de juros).
Considerações Especiais
Um banco pode ganhar mais juros com seus ativos do que paga com seus passivos, mas isso não significa necessariamente que seja lucrativo. Os bancos, como outras empresas, têm despesas adicionais, como aluguel, serviços públicos, salários de funcionários e salários de gestão. Depois de subtrair essas despesas da receita líquida de juros, o resultado final pode ser negativo. Ainda assim, os bancos também podem ter fontes adicionais de receita além dos juros recebidos sobre empréstimos, como taxas de banco de investimento ou serviços de consultoria de investimento. Os investidores devem considerar as fontes de receita e despesas auxiliares, além da receita líquida de juros, ao avaliar a lucratividade de um banco.