Guia para iniciantes na escolha de fundos mútuos

Publicado por Javier Ricardo


Os iniciantes devem saber seus objetivos e planos de investimento e se preparar para uma estratégia de longo prazo.
Portanto, supondo que você queira fazer isso sozinho, em vez de usar um consultor, é aconselhável saber quais empresas de fundos mútuos têm a melhor variedade de fundos sem carga e de baixo custo. Você pode então prosseguir para a seleção do fundo a partir daí.

Por que os fundos sem carga funcionam


Os fundos sem carga são ideais para iniciantes porque estão livres de comissões de corretor e encargos de vendas, coletivamente conhecidos como “cargas”, que têm como objetivo o pagamento por serviços de consultoria.
Se você estiver comprando seus fundos mútuos, presume-se que você já tenha feito a comparação do tipo “faça você mesmo” versus um consultor e tenha decidido fazer tudo sozinho com suas compras de fundos mútuos. Portanto, não há um bom motivo para pagar taxas com fundos de carregamento, especialmente porque os fundos de carregamento geralmente fornecem retornos superiores aos fundos de carregamento em períodos de manutenção de longo prazo.
Em outras palavras, se você é um investidor do tipo buy and hold e seu objetivo de investimento (por exemplo, aposentadoria) está há vários anos ou mais longe de agora, você provavelmente se sairá melhor com fundos sem carga.

Use uma das melhores empresas de fundos mútuos sem carga


Aqui está assumindo que você não vai parar com apenas um fundo mútuo e que seus objetivos de investimento são de longo prazo (mais de cinco anos).
Portanto, você deve considerar as melhores empresas de fundos mútuos sem carga que possuem uma ampla variedade de categorias e tipos de fundos mútuos, porque você precisará continuar a construir sua carteira de fundos mútuos para diversificação. Algumas das melhores empresas de fundos mútuos sem carga incluem Vanguard Investments, Fidelity e T. Rowe Price.

Por que os fundos de índice S&P 500 podem ser os melhores para iniciantes


Os fundos de índice podem ser um ótimo lugar para começar a construir um portfólio de fundos mútuos.
A maioria deles tem índices de despesas extremamente baixos e podem dar a você exposição a dezenas ou centenas de ações que representam vários setores em apenas um fundo. Portanto, você pode cumprir a meta inicial de obter um fundo mútuo diversificado e de baixo custo. Novamente, Vanguard, Fidelity e T. Rowe Price são boas empresas de fundos mútuos para fundos de índice. Você também pode dar uma olhada em Charles Schwab.

Como investir em apenas um fundo


Se você quiser seguir o caminho mais simples e investir uma quantia total em um fundo mútuo, existem algumas opções que funcionam melhor em relação a manter os custos baixos e ampla diversificação:

Fundos Equilibrados


Também chamados de fundos híbridos ou fundos de alocação de ativos, são fundos mútuos que investem em uma alocação balanceada de ativos de ações, títulos e dinheiro.
A alocação geralmente permanece fixa e investe de acordo com um objetivo ou estilo de investimento declarado. Por exemplo, em 31 de outubro de 2020, o Fidelity Balanced Fund (FBALX) tinha uma alocação de ativos aproximada de cerca de 67% em ações, 31% em títulos e 2% em dinheiro. Esta alocação de fundos é considerada uma carteira de risco médio ou moderada.


Fundos mútuos de data alvo


Como o nome sugere, os fundos mútuos de data-alvo investem em uma combinação de ações, títulos e dinheiro que é apropriado para uma pessoa que investe até certo ano.
À medida que a data-alvo se aproxima, o gestor do fundo diminuirá gradualmente o risco de mercado transferindo ativos de ações para títulos e dinheiro, que é o que um investidor individual faria manualmente. Portanto, os fundos mútuos de data-alvo são um tipo de investimento do tipo “configure e esqueça”. Por exemplo, se você está economizando para a aposentadoria e acha que pode se aposentar por volta do ano 2035, uma boa escolha para você pode ser Vanguard Target Retirement 2035 (VTTHX). Então você pode encerrar sua pesquisa, periodicamente adicionar novo dinheiro ao fundo, e veja seu pé-de-meia crescer enquanto você vive sua vida!

Como analisar um fundo mútuo


Você pode descobrir tudo o que precisa saber em um dos melhores sites de pesquisa de fundos mútuos.
Mas antes de começar a pesquisar, você vai querer saber quais recursos está procurando e como analisar um fundo mútuo. A análise de fundos inclui mais do que apenas o desempenho anterior. Como você sabe, convém procurar fundos sem carga com taxas de despesas baixas, o que pode aumentar as chances de retornos futuros aceitáveis. Esses recursos são especialmente importantes para fundos de índice, que também são chamados de fundos administrados de forma passiva, porque o gestor do fundo não está tentando “vencer o mercado”, mas sim igualar um índice (passivamente).


Existem também fundos geridos ativamente, em que o gestor do fundo tenta ativamente obter os melhores retornos com um risco razoável.
Esses fundos terão naturalmente taxas de despesas mais altas porque a pesquisa adicional necessária aumenta as despesas de administração do fundo. Com fundos administrados ativamente, você vai querer verificar a posse do gerente para ter certeza de que ele está no comando há pelo menos três anos – e com sorte cinco anos ou mais. A gestão consistente é uma garantia de que o desempenho do fundo se deve ao atual administrador e não a alguma outra pessoa que se aposentou recentemente ou deixou a empresa do fundo para administrar um fundo diferente.

Como construir uma carteira de fundos mútuos


Antes de comprar seu primeiro fundo mútuo, você deve entender como construir um portfólio de fundos mútuos.
Esta pesquisa retorna ao ponto inicial de conhecer seus planos de longo prazo para investir e basear sua compra de fundos neste plano. Você pode ver isso como desenhar e revisar a planta de uma casa antes de construir sua fundação.


Acima de tudo, mantenha as coisas simples e certifique-se de não pensar demais ou analisar demais os fundos mútuos.
Às vezes, apenas começar é a melhor ideia. Os detalhes podem ser resolvidos mais tarde. Esperar muito para investir começará a prejudicar seus objetivos de investimento.