O que é a Lei de Flexibilidade PPP de 2020?
A Lei de Flexibilidade do Programa de Proteção ao Salário de 2020 (PPPFA), sancionada pelo ex-presidente Donald Trump em 5 de junho de 2020, altera o Programa de Proteção ao Salário (PPP) para dar aos mutuários mais liberdade sobre como e quando os fundos do empréstimo são gastos, mantendo o possibilidade de perdão total.
Principais vantagens
- A Lei de Flexibilidade PPP altera o Programa de Proteção ao Cheque de Pagamento para dar aos mutuários mais tempo para gastar os fundos do empréstimo e ainda obter o perdão.
- Os mutuários agora têm 24 semanas para gastar os recursos do empréstimo, antes de 8 semanas.
- A lei também reduz os gastos obrigatórios com a folha de pagamento de 75% para 60%.
- Duas novas exceções permitem que os mutuários obtenham o perdão total, mesmo sem restaurar totalmente sua força de trabalho.
- As alterações feitas pelo PPPFA foram incorporadas em novos pedidos de perdão lançados pela SBA.
- O prazo para quitar o empréstimo foi estendido para cinco anos a partir dos dois primeiros.
- A lei agora permite que as empresas atrasem o pagamento de impostos sobre a folha de pagamento, mesmo que tenham feito um empréstimo de PPP.
- Em janeiro de 2021, o programa foi aberto novamente para empréstimos iniciais e empréstimos de segunda.
Compreendendo a Lei de Flexibilidade PPP de 2020
De acordo com a orientação anterior de empréstimo de PPP, os mutuários tinham oito semanas a partir do momento em que receberam a primeira parcela do empréstimo para gastar os fundos. A Lei de Flexibilidade de PPP de 2020 permite que eles estendam esse período para 24 semanas. Eles também têm a opção de manter o período original de gastos de oito semanas se já tivessem o empréstimo antes da promulgação da lei. Sob a nova linha do tempo, o perdão total ainda é possível.
As diretrizes originais do empréstimo de PPP determinavam que 75% de qualquer valor perdoado deveria ser gasto com custos de folha de pagamento. A Lei da Flexibilidade reduz as despesas de folha de pagamento exigidas para 60% do valor do empréstimo com até 40% do valor do empréstimo usado para juros da hipoteca, aluguel, ou pagamentos de serviços públicos para obter o perdão total do empréstimo desse montante. Ou parte do empréstimo pode ser perdoado, desde que o devedor mantenha a mesma proporção 60/40 para o valor perdoado. Essa mudança reflete as reclamações de muitas empresas de que seus custos com folha de pagamento diminuíram porque os funcionários foram dispensados, mas os custos fixos, como aluguel, não .
Os mutuários puderam usar o novo período de 24 semanas para restaurar sua força de trabalho aos níveis pré-COVID-19 a fim de obter o perdão total. O prazo de acordo com a Lei da Flexibilidade para alcançar isso era 31 de dezembro de 2020, contra o prazo anterior de 30 de junho de 2020.
Em janeiro de 2021, o PPPFA foi reaberto, permitindo às empresas contrair empréstimos pela primeira vez, bem como um segundo sorteio às empresas que já haviam contraído um empréstimo.
Nova legislação estende prazo de inscrição anterior
A nova legislação assinada por Trump em 4 de julho de 2020 prorrogou o prazo para solicitar um Empréstimo do Programa de Proteção ao Salário até 8 de agosto de 2020. O prazo de inscrição original era 30 de junho de 2020. Sob a reabertura da lei em 2021, primeiro – e os mutuários pela segunda vez podem solicitar um empréstimo até 31 de março de 2021 ou até que os fundos acabem.
Em janeiro de 2021, quando o Congresso reviveu os fundos de PPP como parte de um pacote de alívio do Coronavirus de US $ 2,3 trilhões assinado em dezembro de 2020, um adicional de US $ 285 bilhões está agora disponível para empréstimos de PPP, dos quais aproximadamente US $ 25 bilhões estão sendo alocados para empréstimos de segunda mão. Quando o primeiro programa expirou em agosto de 2020, o Congresso tinha aproximadamente US $ 130 bilhões restantes em fundos não utilizados.
Exceções às Diretrizes de Perdão Total contidas no PPPFA
Duas novas exceções permitem que os mutuários obtenham o perdão total, mesmo que não restaurem totalmente sua força de trabalho. Isso se soma à orientação anterior que permitia às empresas excluir trabalhadores que recusassem ofertas de boa-fé de reemprego. Os mutuários agora também podem reduzir os requisitos de força de trabalho com base na incapacidade de encontrar funcionários qualificados ou se não conseguiram restaurar os níveis de 15 de fevereiro de 2020 devido às restrições do COVID-19.
As alterações feitas pelo PPPFA foram totalmente incorporadas em novos pedidos de perdão de empréstimo publicados no site da SBA.
Disposições adicionais do PPPFA
O período de reembolso do empréstimo PPP foi estendido para cinco anos a partir dos dois primeiros, mantendo a taxa de juros original de 1%, o que dá aos mutuários mais tempo para pagar a parte não perdoada de seu empréstimo.
O período de diferimento do pagamento (principal, juros, taxas) agora é estendido de seis meses após o final do período coberto até a data em que a SBA envia o valor de perdão do empréstimo do mutuário ao credor. Caso o mutuário não solicite o perdão, o período de diferimento dura até 10 meses após o término do período coberto, conforme orientação emitida pela SBA em 8 de junho de 2020.
Por fim, a Lei de Flexibilidade de PPP de 2020 permite que as empresas que tomaram um empréstimo de PPP também atrasem o pagamento de seus impostos sobre a folha de pagamento, o que não era permitido pela Lei original de auxílio, alívio e segurança econômica (CARES) do Coronavirus.
Empréstimos de segundo sorteio
Os empréstimos de segundo sorteio para empresas que já fizeram o primeiro empréstimo devem atender a determinados critérios. Eles devem demonstrar que empregam menos de 300 pessoas, se usaram ou irão usar o valor total de seu primeiro empréstimo e perderam 25% ou mais de sua receita em qualquer trimestre de 2020. Os empréstimos de segundo sorteio também são limitados a $ 2 milhões, o que é inferior ao limite de $ 10 milhões para os primeiros empréstimos.
Orientação adicional PPPFA
A SBA, em consulta com o Departamento do Tesouro, emitiu orientação PPPFA adicional em 4 de agosto de 2020, que define o valor máximo de compensação que pode ser contabilizado para o perdão para qualquer pessoa com participação acionária em uma empresa S, empresa C, parceria, ou empresa unipessoal (negócios do Schedule C) pelo valor de $ 20.833 ou 2,5 meses de sua remuneração de 2019. Este limite aplica-se cumulativamente a todas as empresas que pagam ao proprietário / empregado. O limite de $ 20.833 se aplica a um “período coberto” de 10,6 semanas ou mais. Se a empresa escolher um período de cobertura de 8 semanas, o limite será menor de $ 15.385 ou o valor de oito semanas de compensação de 2019.
Destaques adicionais da orientação de 4 de agosto incluem o seguinte:
- Os custos com seguro saúde e plano de aposentadoria não estão incluídos no cálculo da remuneração acima.
- Com relação à perda de perdão por redução do salário de um funcionário em mais de 25%, uma redução nos benefícios não seria considerada uma redução nos salários. (Isso agora foi alterado com as novas rodadas em janeiro de 2021, que permitem que os benefícios sejam incluídos.)
- O limite da compensação perdoável do proprietário / empregado não inclui a compensação paga a outros membros da família, como um cônjuge.
Reação à Lei de Flexibilidade PPP de 2020
A nova Lei de Flexibilidade de PPP recebeu uma resposta amplamente positiva de especialistas, principalmente pelo prazo estendido de gastos e orientação de custos da folha de pagamento reformulada, embora a mudança de “75% do valor perdoado” para “60% do valor total do empréstimo” tenha algum preocupado com o fato de que a nova exigência fará com que muitas empresas não obtenham perdão agora, onde teriam obtido pelo menos algum no passado.
Amanda Ballantyne, diretora executiva da The Main Street Alliance, pediu suporte adicional acima e além do que ela chama de “primeiro passo para resolver as falhas de projeto do PPP”. Observando que “A maioria das pequenas empresas já gastou suas oito semanas de financiamento de PPP”, Ballantyne e a Alliance pedem uma “solução abrangente de longo prazo que reconheça a crise financeira que COVID-19 criou para as pequenas empresas e toda a nossa economia.”