Um certificado de depósito (CD) pode aumentar seus ganhos no banco, mas requer que você bloqueie seu dinheiro por vários meses ou até anos para conseguir ganhar os juros. Uma estratégia de escalonamento de CD pode ajudá-lo a manter alguma flexibilidade, garantir um pouco de fluxo de caixa e, potencialmente, maximizar seus ganhos. Envolve a compra de vários CDs com datas de vencimento em vários momentos no futuro.
Os benefícios das escadas de CD
Os CDs vêm com cordas anexadas. Você tem que esperar até que um CD amadureça antes de sacar o dinheiro – pelo menos se quiser evitar pagar uma multa que poderia ser mais do que o que você ganhou em juros.
Você pode comprar o que é conhecido como “CDs líquidos”, que permitem retirar fundos a qualquer momento, mas esses produtos tendem a pagar menos juros do que os CDs tradicionais.
Uma escada de CD é uma estratégia simples que pode ajudar a evitar penalidades de retirada antecipada.
Um exemplo de escada de CD
Uma escada de CD é uma série de CDs que são configurados para amadurecer em um período de tempo previsível. Por exemplo, você pode ter $ 10.000 para investir em CDs. Em vez de comprar um CD jumbo, você pode construir uma escada usando a seguinte abordagem:
- $ 2.500 vão para um CD de um ano.
- $ 2.500 vão para um CD de dois anos.
- $ 2.500 vão para um CD de três anos.
- $ 2.500 vão para um CD de quatro anos.
Você faria um ciclo de seus fundos com vencimento de volta ao fim da escada a cada ano, começando com o vencimento do CD original de um ano. O CD original de dois anos agora tem apenas um ano até o vencimento, o CD original de três anos tem apenas dois anos e o CD original de quatro anos tem três anos. Você apenas tem que substituir o CD de quatro anos – o que você fará com o seu CD original de um ano – para ter seu design original da escada de volta. O ciclo continua a cada ano.
Você pode ficar mais complicado, adicionando intervalos de seis meses ou CDs de longo prazo, mas gerenciar a escada se torna mais difícil à medida que você adiciona mais variedade. Você pode ter tempo e desejo para construir uma escada complexa agora, mas isso pode mudar no futuro e tudo pode desmoronar se você não ficar no topo das coisas.
Qual deve ser o comprimento da sua escada?
A resposta a esta pergunta depende do que você está tentando realizar. Os CDs com vencimentos longos pagam taxas mais altas porque você está assumindo mais riscos em relação às taxas de juros e liquidez, então uma escada de CD mais longa deve render um pouco mais. Mas você pode ganhar menos se as taxas subirem rapidamente depois de estabelecer uma escada de longo prazo enquanto as taxas de juros estão baixas.
As decisões dependem de suas necessidades de tempo e de como o futuro se desenrola. A maioria das pessoas pára em três a cinco anos.
Você deve se sentir confortável com o bloqueio de seu dinheiro, se pretende ir a longo prazo. É aconselhável falar com um planejador financeiro certificado para explorar as estratégias de longo prazo que melhor atendem aos seus objetivos.
Quão distantes devem estar os degraus?
Você deve usar CDs de três meses ou dois anos? A abordagem mais fácil são CDs com vencimento de um ano porque a escada de CD torna-se um projeto de alta manutenção se você incluir muitas variáveis, embora muitos poupadores gostem de CDs de seis meses. Apenas saiba que se der mais trabalho, você terá menos probabilidade de manter a escada em ação.
Mas você pode ser criativo com escadas de CD para realizar qualquer objetivo que tenha. Por exemplo, você pode cronometrar os vencimentos para corresponder às despesas previsíveis, como os próximos pagamentos de mensalidades.
Os benefícios de uma escada: ganhando dinheiro
Você pode não ter que esperar muito tempo se precisar de fluxo de caixa de sua escada de CD. Um de seus CDs deve amadurecer em breve – fornecendo dinheiro líquido sem penalidades – e com sorte você não precisará de todo o seu dinheiro de uma vez.
Uma escada pode otimizar particularmente o fluxo de caixa na aposentadoria, quando você pode identificar quanto dinheiro precisará a cada ano para cobrir as despesas. Você pode planejar sacar cada CD conforme ele amadurece anualmente para complementar sua renda naquele ano, em vez de reinvestir e construir novamente no final da escada.
Tratamento de taxas de juros variáveis
Normalmente, você está preso à taxa de juros disponível quando compra e investe dinheiro em um CD. Isso funciona a seu favor quando as taxas são altas, mas ver as taxas subirem depois que você travou uma taxa baixa é sempre lamentável. Mas você reinvestirá continuamente ao longo do tempo ao construir uma escada de CD, portanto, atualizará sua taxa periodicamente.
Uma escada de CD permite que você evite fazer previsões sobre os movimentos das taxas de juros; onde quer que as taxas estejam, é isso que você começará a ganhar. Mas se você pode prever que as taxas estão prestes a subir, pode esperar para construir sua escada ou manter os vencimentos no final curto. Da mesma forma, se você sabe que as taxas estão prestes a cair, uma escada que se inclina em direção a prazos mais longos pode fazer sentido.
Usando um CD Ladder como parte de seu portfólio
Uma escada de CD pode servir como um componente fixo de seu plano financeiro geral. Como investimentos de baixo risco, as escadas de CD podem ancorar investimentos mais voláteis, especialmente quando sua escada é pelo menos parcialmente composta por pelo menos um CD jumbo de longo prazo. A sabedoria convencional marca os jumbos a $ 100.000, mas você pode comprá-los em $ 10.000. Os retornos podem não ser notáveis em comparação com seus outros investimentos, mas devem ser estáveis e seguros.
Quando as escadas de CD podem se provar desafiadoras
Não se engane – uma escada de CD é um projeto de longo prazo. As penalidades de saque antecipado podem mais do que eliminar seus ganhos se você tiver que quebrar a escada e sacar.
Uma conta de poupança ou conta do mercado monetário seria mais líquida e permitiria retiradas sem penalidades se houver uma chance de você precisar do dinheiro mais cedo ou mais tarde. Obviamente, não há como prever emergências inesperadas, mas tente avaliar honestamente seu futuro financeiro, pelo menos nos próximos anos, antes de começar a construir uma escada de CD.
Estratégias Alternativas
Uma estratégia de investimento bullet pode funcionar se você souber quando precisará tirar seu dinheiro dos CDs e não quiser continuar pedalando. Compre todos os seus CDs para que amadureçam ao mesmo tempo. Você pode comprá-los ao longo de vários anos, mas escolherá vencimentos que ocorram mais ou menos na mesma época. Essa estratégia pode ser útil quando você pode antecipar uma despesa conhecida.
Você vai comprar vencimentos de curto e longo prazo com uma abordagem de barra . Em vez de espalhar suas datas de maturidade ao longo do tempo, atenha-se às opções mais longas e mais curtas disponíveis enquanto pula os CDs de prazo intermediário. Por exemplo, seus acervos podem consistir inteiramente em CDs de seis meses e CDs de quatro anos, com metade do seu dinheiro em cada um.
Uma palavra de alerta
Ficar no topo das datas de vencimento de sua escada é uma obrigação. Alguns bancos renovam CDs automaticamente. Você não quer se ver preso a termos que podem não se adequar à sua estratégia de escada ou aos seus melhores interesses.
Os bancos também estão no negócio de ganhar dinheiro. Provavelmente, você será o alvo dos argumentos de venda à medida que seus CDs se aproximam da maturidade, com representantes bancários frenéticos tentando vendê-lo em diferentes produtos de investimento que podem ou não atender às suas metas de longo prazo. No entanto, não faça as mudanças que eles estão recomendando se eles vão desfazer sua escada.