O estoque da American Eagle está abaixo da ‘reversão à média’

Publicado por Javier Ricardo


A varejista de roupas e acessórios American Eagle Outfitters, Inc. (AEO) está consolidando uma alta de mercado em alta de 192%, de sua baixa de $ 10,23 definida durante a semana de 25 de agosto de 2017, para sua alta de $ 29,88 definida durante a semana de agosto. 24, 2018. Da máxima para a mínima de $ 16,75 definida em 10 de junho, a consolidação do bear market é de 43,9%, com as ações começando esta semana abaixo de sua “reversão à média”, agora em $ 19,21.


Wall Street viu o relatório de lucros do varejista de roupas da semana passada positivamente e as ações tentaram subir.
No entanto, quando a poeira baixou com a orientação futura abaixo das estimativas, o estoque caiu mais.

O gráfico diário da American Eagle

Gráfico diário mostrando o desempenho do preço das ações da American Eagle Outfitters, Inc. (AEO)

Refinitiv XENITH


O gráfico diário do America Eagle mostra o declínio do mercado em baixa desde a alta de 22 de agosto até a baixa de 24 de dezembro.
A diferença de preço mais baixa em 29 de agosto foi uma reação negativa aos lucros. O relatório de lucros em 11 de dezembro foi um fator que levou à baixa de 24 de dezembro. A ação tem estado abaixo de uma “cruz de morte” desde 20 de novembro, quando a média móvel simples de 50 dias caiu abaixo da média móvel simples de 200 dias para indicar que preços mais baixos se seguiriam. O fracasso desde sua alta de 2019 de $ 24,30 em 3 de maio, causada pelas tarifas da China, impediu que uma “cruz dourada” se formasse durante o declínio de maio.


O fechamento de $ 19,33 em 31 de dezembro foi uma entrada importante para minha análise proprietária, que resultou em um nível de valor anual de $ 19,19 e um pivô semestral de $ 20,92.
O fechamento de US $ 22,17 em 29 de março foi outra entrada para minhas análises, e seu nível de risco trimestral permanece em US $ 25,27. Finalmente, o fechamento de $ 17,40 em 31 de maio resultou em seu pivô mensal de $ 16,41.

O gráfico semanal da American Eagle 

Gráfico semanal mostrando o desempenho do preço das ações da American Eagle Outfitters, Inc. (AEO)

Refinitiv XENITH


O gráfico semanal da American Eagle é negativo, com a ação abaixo de sua média móvel modificada de cinco semanas de $ 19,20 e agora abaixo de sua média móvel simples de 200 semanas, ou “reversão à média”, em $ 17,51.
A leitura estocástica lenta de 12 x 3 x 3 semanal está projetada para terminar esta semana caindo para 18,95, abaixo de 26,62 em 7 de junho e caindo abaixo do limite de sobrevenda de 20,00.

Estratégia de negociação: Compre ações da American Eagle na fraqueza para o nível de valor mensal a $ 16,41 e reduza as participações na força para os pivôs anuais e semestrais a $ 19,19 e $ 20,92, respectivamente.

Como usar meus níveis de valor e níveis de risco: Os níveis de valor e níveis de risco são baseados nos últimos nove fechamentos semanais, mensais, trimestrais, semestrais e anuais. O primeiro conjunto de níveis foi baseado nos encerramentos em 31 de dezembro. Os níveis semestrais e anuais originais permanecem em jogo. O nível semanal muda a cada semana; o nível mensal mudou no final de cada mês. O patamar trimestral foi alterado no final de março.


Minha teoria é que nove anos de volatilidade entre os fechamentos são suficientes para supor que todos os eventos de alta ou baixa possíveis para as ações sejam considerados. Para capturar a volatilidade do preço das ações, os investidores devem comprar ações na fraqueza até um nível de valor e reduzir as participações na força um nível de risco.
Um pivô é um nível de valor ou nível de risco que foi violado dentro de seu horizonte de tempo. Os pivôs atuam como ímãs que têm alta probabilidade de serem testados novamente antes que seu horizonte de tempo expire.

Como usar leituras estocásticas lentas semanais de 12 x 3 x 3: Minha escolha de usar leituras estocásticas lentas semanais de 12 x 3 x 3 foi baseada no backtesting de muitos métodos de leitura da dinâmica do preço das ações com o objetivo de encontrar a combinação que resultou em menos sinais falsos. Fiz isso após a quebra do mercado de ações em 1987, portanto, estou feliz com os resultados há mais de 30 anos.


A leitura estocástica cobre as últimas 12 semanas de altas, baixas e fechamentos da ação.
Há um cálculo bruto das diferenças entre a maior alta e a mais baixa baixa em relação aos fechamentos. Esses níveis são modificados para uma leitura rápida e uma leitura lenta, e descobri que a leitura lenta funcionou melhor. A leitura estocástica varia entre 00,00 e 100,00, com leituras acima de 80,00 consideradas sobrecompradas e leituras abaixo de 20,00 consideradas sobrevendidas.

O autor não possui posições em nenhuma ação mencionada e não tem planos de iniciar quaisquer posições nas próximas 72 horas.