As taxas de inflação flutuantes afetam todos os investidores, e é importante entender o que as mudanças podem fazer à sua carteira de investimentos. Este é um tópico comum frequentemente questionado por novos investidores que embarcam em sua jornada em direção à independência financeira.
Antes de mergulhar fundo nos efeitos da inflação, é melhor começar entendendo a inflação em termos rígidos. Especialmente para aqueles que são novos no mundo da economia, a questão de entender a inflação e como ela afeta sua vida diária pode ser confusa.
Quando usado corretamente, o termo inflação se refere à depreciação do poder de compra de uma moeda – muitas vezes resultando no aparecimento de preços em alta quando você tenta comprar coisas. Em outras palavras, a inflação se refere a uma situação em que você descobre que leva mais unidades de moeda – se você estiver nos Estados Unidos, seriam dólares americanos – para comprar bens e serviços do que você levou ontem ou no ano passado para comprar os mesmos bens e serviços.
A inflação começa com a perda de valor do dinheiro
Para entender os efeitos da inflação, considere o exemplo a seguir do poder de compra de $ 100 em 1971, em comparação com a atualidade.
- De acordo com o índice de preços ao consumidor do Bureau of Labor Statistics, os preços em 2020 são mais de 550% mais altos do que os preços em 1971.
- Em outras palavras, $ 100 em 1971 equivalem em poder de compra a cerca de $ 650 hoje.
A consequência óbvia da inflação é que torna mais difícil para as pessoas pagarem pelas necessidades básicas (como baterias e lâmpadas). Isso faz com que as famílias tenham dificuldades enquanto tentam acompanhar o preço de tudo, desde flocos de milho a mensalidades da faculdade.
O que é considerado uma alta taxa de inflação?
Historicamente, para os investidores domésticos, uma alta taxa de inflação tem sido considerada algo na faixa de 3% a 4% ao ano.Esta taxa é causada por uma série de coisas. Algumas dessas coisas têm a ver com certas vantagens monetárias e estruturais da economia dos Estados Unidos que podem não durar indefinidamente.
Dito isso, na última década, o país experimentou um ambiente de taxas de juros historicamente baixas devido à intervenção sem precedentes no sistema monetário pelo Federal Reserve e legisladores como parte dos esforços para evitar o colapso do sistema econômico global. O sistema estava em perigo em 2007, 2008 e 2009, quando a bolha imobiliária implodiu – arrastando consigo todos os tipos de classes de ativos, incluindo o mercado de ações.
Se a história serve de guia, é útil prestar atenção à inflação porque ela certamente aparecerá novamente no futuro. Quais são os efeitos específicos da inflação? Por que você deveria se preocupar com o espectro que assombra a economia? Porque a inflação afeta tudo.
A inflação transfere dinheiro de poupadores
Indo além dos efeitos básicos da inflação, existem dois outros efeitos principais da inflação.
- O efeito da inflação sobre os poupadores e investidores é que eles perdem poder de compra. Quer você tenha enterrado seu dinheiro em uma lata de café no quintal ou no banco mais seguro do mundo, ele está se tornando menos valioso com o passar do tempo. Isso pode criar um incentivo para gastar dinheiro ou, sob condições erradas, um desincentivo para investir dinheiro em coisas que seriam boas para a civilização no longo prazo.
- O efeito da inflação sobre os devedores é positivo porque os devedores podem pagar suas dívidas com dinheiro menos valioso. Por exemplo, se você devia $ 100.000 a juros de 5%, mas a inflação subiu repentinamente para 20% ao ano, você está efetivamente vendo 15% de sua dívida ser paga a cada ano. Se a inflação continuasse, você conseguiria um emprego com salário mínimo de US $ 100 por hora e liquidaria sua dívida.
As más notícias sobre a inflação
O efeito líquido da inflação é que ela serve para transferir dinheiro dos poupadores e investidores para os devedores. Ele pune aqueles que adiaram sua diversão e investiram na construção de estradas, escolas, fábricas e negócios – e recompensa aqueles que estão endividados. Alguns argumentariam que é uma injustiça moral, causada principalmente por governos imprimindo dinheiro para cobrir despesas que não podem ser pagas com a receita geral do tesouro.
Mais sobre a inflação e a taxa de inflação
Se você tiver outras perguntas sobre a inflação, como “O que é inflação?”, O que é um índice de inflação? Ou, talvez, O que causa uma alta taxa de inflação ?, dê um mergulho profundo no Guia do novo investidor para inflação e Taxa de inflação.