O resseguro ocorre quando várias seguradoras compartilham o risco, adquirindo apólices de seguro de outras seguradoras para limitar sua própria perda total em caso de desastre. Descrita como “seguradoras de seguradoras” pela Reinsurance Association of America, a ideia é que nenhuma seguradora tem exposição excessiva a um evento ou desastre particularmente grande.
Principais vantagens
- O resseguro ocorre quando várias seguradoras compartilham o risco, adquirindo apólices de seguro de outras seguradoras para limitar sua própria perda total em caso de desastre.
- Ao distribuir o risco, uma seguradora assume clientes cuja cobertura seria um fardo muito grande para uma única seguradora cuidar sozinha.
- Os prêmios pagos pelo segurado são normalmente compartilhados por todas as seguradoras envolvidas.
- As regulamentações dos EUA exigem que as resseguradoras sejam financeiramente solventes para que possam cumprir suas obrigações com as seguradoras cedentes.
O início do resseguro
A Reinsurance Association of America afirma que as raízes do resseguro remontam ao século 14, quando ele era usado para seguros marítimos e contra incêndio. Desde então, cresceu para cobrir todos os aspectos do moderno mercado de seguros. Existem empresas que se especializam na venda de resseguro nos Estados Unidos, existem departamentos de resseguros em seguradoras primárias dos Estados Unidos e existem resseguradoras fora dos Estados Unidos que não são licenciadas nos Estados Unidos. Uma cedente adquire resseguro diretamente de um ressegurador ou por meio de um corretor ou intermediário de resseguro.
Como funciona o resseguro
Ao distribuir o risco, uma seguradora individual pode aceitar clientes cuja cobertura seria um fardo muito grande para uma única seguradora cuidar sozinha. Quando ocorre o resseguro, o prêmio pago pelo segurado é normalmente compartilhado por todas as seguradoras envolvidas.
Se uma empresa assumir o risco por conta própria, o custo pode levar à falência ou arruinar financeiramente a seguradora e possivelmente não cobrir a perda da empresa original que pagou o prêmio do seguro.
Por exemplo, considere um furacão massivo que atinge a Flórida e causa danos de bilhões de dólares. Se uma empresa vendesse o seguro de todos os proprietários de casas, a chance de ela ser capaz de cobrir as perdas seria improvável. Em vez disso, a seguradora de varejo espalha partes da cobertura para outras seguradoras (resseguro), distribuindo assim o custo do risco entre muitas seguradoras.
As seguradoras compram resseguro por quatro razões: Para limitar a responsabilidade sobre um risco específico, para estabilizar a experiência de perdas, para proteger a si mesmas e ao segurado contra catástrofes e para aumentar sua capacidade. Mas o resseguro pode ajudar uma empresa, fornecendo o seguinte:
- Transferência de risco: as empresas podem compartilhar ou transferir riscos específicos com outras empresas.
Arbitragem: lucros adicionais podem ser obtidos adquirindo seguro em outro lugar por menos do que o prêmio que a empresa cobra dos segurados.- Gestão de capital: as empresas podem evitar a necessidade de absorver grandes perdas passando o risco; isso libera capital adicional.
Margens de solvência: A compra de seguro de alívio excedente permite que as empresas aceitem novos clientes e evitem a necessidade de levantar capital adicional.- Experiência: a experiência de outra seguradora pode ajudar uma empresa a obter uma classificação e prêmio mais elevados.
Regulamento de Resseguro
As resseguradoras dos Estados Unidos são regulamentadas estado a estado. Os regulamentos são elaborados para garantir solvência, conduta de mercado adequada, termos contratuais e taxas justos, e para fornecer proteção ao consumidor. Especificamente, os regulamentos exigem que o ressegurador seja financeiramente solvente para que possa cumprir suas obrigações com as seguradoras cedentes.
Conselheiro Insight
Peter J. Creedon, CFP®, ChFC®, CLU®
Crystal Brook Advisors, Nova York, NY
O resseguro é uma maneira pela qual uma empresa reduz seu risco ou exposição a um evento indesejável. A ideia é que nenhuma seguradora tenha exposição excessiva a um grande evento / desastre em particular. Se uma empresa assumisse o risco por conta própria, o custo levaria à falência ou arruinaria financeiramente a seguradora e possivelmente não cobriria a perda da empresa original que pagou o prêmio do seguro.
Por exemplo, um grande furacão atinge a Flórida e causa danos de bilhões de dólares. Se uma empresa tivesse vendido todos os seguros do proprietário, a chance de cobrir as perdas seria improvável. Em vez disso, a seguradora de varejo espalha partes da cobertura para outras seguradoras (resseguro), distribuindo assim o custo do risco para muitas seguradoras.