Em 1979, a seguradora de vida EF Hutton lançou o seguro de vida universal, também conhecido como vida ajustável. Foi o primeiro novo tipo de produto de seguro de vida em mais de 100 anos e apresentava prêmios flexíveis que os consumidores podiam personalizar de acordo com suas necessidades individuais.
Hoje, a vida universal representa 34% das novas apólices de seguro de vida vendidas.
O que é seguro de vida universal?
Vida universal (UL) é uma forma de seguro de vida “permanente” e é projetado para fornecer proteção por longos períodos de tempo, normalmente para toda a vida da pessoa indicada como “segurado” na apólice. O seguro de vida permanente também tem um valor em dinheiro, ou componente de poupança, a partir do qual o dinheiro pode ser acessado pelo proprietário da apólice.
Freqüentemente, o proprietário da apólice (tomador do seguro) e o segurado são a mesma pessoa. Mas eles não precisam ser. Por exemplo, alguém pode possuir e pagar prêmios em uma apólice da qual seu parceiro é o segurado.
A UL é diferente de outros tipos de seguro de vida permanente porque não tem um prêmio definido. Você, o segurado, pode pagar o que quiser dentro dos prêmios mínimo e máximo indicados nas disposições da apólice. Os prêmios mínimos e máximos são baseados na idade, sexo, histórico médico e o valor da cobertura. Mas, claro, pode haver uma compensação quando você paga apenas o mínimo, que abordaremos em um minuto.
Como funciona o seguro de vida universal
Todas as apólices de seguro de vida permanente têm três peças do quebra-cabeça que devem se encaixar:
- Prêmio : O dinheiro que você paga na apólice vai primeiro para cobrir os custos de proteção do seguro e despesas administrativas da empresa. Se você pagar acima do prêmio mínimo, esse excesso vai para o componente de poupança, ou valor em dinheiro. Se você não pagar um prêmio, as taxas da apólice serão deduzidas do valor em dinheiro.
- Valor em dinheiro : o valor em dinheiro, ou conta, é uma poupança ou componente de investimento que está disponível para o segurado. O valor em dinheiro é creditado com os juros auferidos pela carteira de investimentos da seguradora ou com os ganhos de uma carteira de investimentos que o segurado seleciona (no caso de uma apólice de vida universal variável). Os juros e ganhos de valor em dinheiro não são tributados, a menos que sejam retirados ou devolvidos.
- Benefício por morte : O produto a pagar aos beneficiários com o falecimento do segurado é denominado benefício por morte ou valor de face. A vida universal tem duas opções básicas de benefícios por morte. A opção A é um benefício de nível de morte, denominado valor nominal ou especificado. A opção B é o valor nominal mais o valor em dinheiro. No último caso, uma parte maior do seu pagamento do prêmio pode ir para a construção do valor em dinheiro, mas os custos iniciais serão maiores para a mesma quantidade de cobertura da Opção A. Muitas empresas oferecem opções adicionais de benefícios por morte na forma de passageiros.
Os benefícios por morte recebidos como uma quantia fixa são normalmente isentos de imposto de renda para o beneficiário.
As apólices de vida universais têm dois “cronogramas” diferentes que são usados para calcular o custo do seguro e outras taxas de apólice. Esses encargos são o que seus prêmios pagam ou, se você não estiver pagando prêmios, eles são deduzidos do valor em dinheiro. Você pode encontrá-los em seu extrato trimestral de seguro.
O “cronograma atual” é baseado no custo real dos sinistros, resultados de investimentos e despesas da seguradora. A “programação garantida” indica os valores máximos que podem ser cobrados. A seguradora pode aumentar ou diminuir o cronograma atual, mas não mais do que o máximo garantido estabelecido na apólice.
Com uma apólice da UL, você pode ajustar os pagamentos do prêmio para cima ou para baixo – um pagamento de prêmio mais alto aumentará o valor em dinheiro, enquanto um prêmio mais baixo ou nenhum pagamento pode diminuí-lo, dependendo de quantos juros estão sendo creditados na conta do valor em dinheiro. Essa flexibilidade é conveniente se você precisar reduzir os prêmios com base nas circunstâncias financeiras ou se quiser aumentar os prêmios para capitalizar sobre o crescimento do valor em dinheiro com imposto diferido. Outros tipos de seguro permanente, como o de toda a vida, têm uma programação de prêmios fixa que não pode ser alterada.
Embora você possa reduzir ou pausar o pagamento do prêmio, é importante monitorar a apólice – se você não pagar prêmios suficientes, os encargos da apólice podem corroer o valor em dinheiro até que haja pouco ou nada sobrando, potencialmente causando a caducidade da sua apólice.
Período de rendição e encargos
A maioria das apólices de vida universais cobra uma multa para cancelar a apólice ou retirar mais do que uma certa porcentagem do valor em dinheiro dentro de um período de tempo estabelecido. Os períodos de resgate ficam a critério da seguradora e podem variar, normalmente, até 15 anos. As taxas de resgate e como são calculadas são divulgadas na apólice.
Tipos de seguro de vida universal
As políticas da UL estão disponíveis em 3 estilos.
Taxa fixa
A seguradora investe o componente de valor em dinheiro como parte de sua carteira geral e os juros são creditados na conta com base no desempenho da carteira. Embora as apólices de vida universal de taxa fixa tenham garantia de juros mínimos, em um ambiente de taxas de juros baixas elas não são atraentes.
Indexado
A grande maioria das novas apólices de seguro de vida universais são apólices de seguro de vida universais indexadas (IUL) – 70% das apólices da UL vendidas no primeiro trimestre de 2020 foram IUL. As apólices indexadas oferecem aos consumidores o potencial de ganhos no mercado de ações sem o risco de perder o principal.
O componente do valor em dinheiro é creditado com base no desempenho de um índice financeiro, como o S&P 500. Se o índice subir, o valor em dinheiro é creditado com uma porcentagem do ganho, geralmente até um limite máximo estabelecido na política . Se o índice cair, não haverá crédito de juros e nem perdas no valor em dinheiro.
Variável
O componente de valor em dinheiro é investido em fundos mútuos que o proprietário da apólice escolhe. O valor em dinheiro é determinado pelos ganhos e perdas dos fundos mútuos selecionados. Se os investimentos tiverem um desempenho ruim, o valor em dinheiro pode diminuir e a apólice pode caducar se as perdas forem grandes o suficiente.
Prós e contras do seguro de vida universal
| Prós | Contras |
| Prêmios flexíveis | Prêmios mais altos do que seguro de prazo |
| Componente de economia flexível | Penalidades de rendição, geralmente por 10 ou mais anos |
| A cobertura pode permanecer em vigor por toda a vida | Os encargos de despesas e o custo do seguro podem ser aumentados (ao máximo nas disposições da apólice) |
| Tratamento fiscal favorável |
Alternativas ao seguro de vida universal
Existem duas outras formas de seguro de vida disponíveis no mercado hoje.
Seguro de prazo
O seguro temporário expira após um determinado número de anos, como 10 ou 30. O seguro temporário é pura proteção do seguro, o que significa que não tem valor em dinheiro e pode ser uma alternativa barata, especialmente para famílias jovens que podem precisar de altos valores de proteção para um número limitado de anos. Por um prêmio adicional, o seguro temporário pode ser adquirido com uma opção que permite a conversão em apólice permanente.
Seguro de Vida Inteira
O seguro de vida inteira, assim como o universal, é um seguro permanente e tem a duração de validade até a morte do segurado. Toda a vida tem um prêmio fixo garantido e valores em dinheiro. Também está disponível com seguro de prazo que complementa a proteção do seguro. A vida inteira é geralmente vendida por seguradoras mútuas que pagam dividendos aos segurados com base na lucratividade da empresa.
Vida ajustável e vida universal são usadas alternadamente para descrever apólices de seguro de vida com prêmio flexível.
O seguro de vida universal é ideal para você?
Qualquer pessoa que necessite de um seguro de vida permanente deve considerar uma apólice de vida universal. Os prêmios podem ser ajustados (ou pausados) se necessário, e o valor em dinheiro aumenta com o imposto diferido e pode ser acessado, em alguns casos, sem consequências fiscais. Além disso, a maioria dos produtos de seguro de vida universal tem uma seleção de usuários de benefícios de vida para cobrir despesas de cuidados de longo prazo, complementar a renda de aposentadoria e atender outras necessidades financeiras.
A UL também pode ser uma escolha sólida para jovens profissionais que têm ou esperam ter necessidade de seguro, querem garantir taxas baixas enquanto são jovens e gozam de boa saúde e se beneficiariam da natureza de imposto diferido do valor em dinheiro conta. Na verdade, se o custo do seguro for baixo, você poderá descobrir que os juros creditados em sua conta cobrem o custo do seguro e os encargos da apólice.
Em um ambiente de baixa taxa de juros, este exemplo pode ser mais provável com uma política indexada onde os juros creditados são baseados nos retornos de um benchmark do mercado de ações como o S&P 500.
Principais vantagens
- Vida universal pode ser uma forma acessível de possuir cobertura de seguro de vida permanente.
- A vida universal pode ser usada para emergências financeiras, necessidades de cuidados de longo prazo e outros benefícios de vida.
- Os benefícios do seguro de vida por morte são isentos de imposto de renda para os beneficiários.
- O estilo de vida universal mais popular é indexado.