O que são fundos mútuos da Pax World?

Publicado por Javier Ricardo


Os Pax World Funds são fundos mútuos que enfatizam a mudança para uma economia global sustentável em sua abordagem de investimento.
Eles representam uma opção de investimento para o investidor ambientalmente experiente.


Aprenda como os fundos mútuos funcionam e se eles são o investimento certo para você.

O que são fundos mútuos da Pax World?


Pax World Funds é uma família de 11 fundos mútuos assessorados pela empresa de investimento sustentável Impax Asset Management LLC com sede em Londres e distribuídos pela ALPS Distributors, Inc. Os fundos são reunidos e gerenciados com atenção aos riscos e oportunidades apresentados por uma transição para uma economia sustentável.


Como funcionam os fundos mútuos da Pax World


Em 1971, o Pax Fund (agora Pax Sustainable Allocation Fund) foi lançado como o primeiro fundo disponível publicamente nos Estados Unidos a investir com questões de sustentabilidade em mente.
Sob a assessoria da Impax Asset Management, anteriormente Pax World Management, a família Pax World Funds manteve sua missão de reforçar os retornos ajustados ao risco para os investidores em meio à transição para uma economia global mais sustentável.


Para esse fim, todos os fundos incorporam fatores ambientais, sociais e de governança (ESG) juntamente com fatores financeiros em sua abordagem de construção de portfólio e gestão de fundos para minimizar os riscos de tal transição (mudanças climáticas e restrições de recursos naturais, por exemplo ) e capitalizar os benefícios (como aumentar a diversidade e inclusão) para maximizar o retorno de médio a longo prazo para os acionistas.
Os fundos oferecem classes de ações de investidores e institucionais (alguns também oferecem ações da Classe A).
E, como uma bênção para os investidores, os fundos são gratuitos e as ações dos investidores podem ser adquiridas por no mínimo $ 1.000.


Mas os objetivos de investimento, alocação de ativos, títulos subjacentes, estilo de gestão de fundos e fatores ESG e financeiros que são enfatizados na alocação variam de acordo com o fundo.
Os investidores devem escolher o fundo com o mix de qualidades que melhor se adéqua aos seus objetivos de investimento. Por exemplo, se você valoriza a renda fixa constante em vez do crescimento de longo prazo, considere o Pax Sustainable Allocation Fund, que mantém no máximo 75% de sua alocação em ações.

Ao contrário dos fundos de carregamento, os fundos sem carregamento não cobram uma taxa para comprá-los ou vendê-los.

Tipos de fundos mútuos Pax World


O Pax World Funds inclui 11 fundos mútuos no total.
As seções abaixo fornecem um resumo de cada um.

Pax Sustainable Allocation Fund


Anteriormente conhecido como Pax World Balanced Fund, este foi o primeiro fundo a considerar critérios sociais e financeiros em sua abordagem de investimento.
 O fundo normalmente mantém 50-75% de seus ativos em ações e 25-50% em dívidas. O objetivo principal é buscar renda e conservar o principal. Um objetivo secundário de investimento é o crescimento de capital a longo prazo.

Fundo Pax World Large Cap


Este fundo visa o crescimento de capital a longo prazo.
Com esse objetivo em mente, normalmente investe pelo menos 80% de seus ativos líquidos em ações (como ações ordinárias, ações preferenciais e títulos conversíveis em ações ordinárias ou preferenciais) de empresas com uma capitalização de mercado (ou “limite”) em a faixa do S&P 500. Como não está limitado a um tipo específico de patrimônio, suas participações podem incluir ações de crescimento, ações de valor ou uma combinação de ambos.


O fundo de grande capitalização e outros fundos Pax World são livres de combustíveis fósseis; ou seja, normalmente não são investidos em empresas envolvidas na extração ou refino de combustíveis fósseis.

Fundo Pax World Small Cap


Este fundo mútuo de pequena capitalização cumpre seu objetivo de crescimento de capital de longo prazo, investindo em empresas com capitalizações de mercado dentro da faixa do Russell 2000 Index.
Os administradores normalmente colocam pelo menos 80% dos ativos líquidos em ações, incluindo ações ordinárias, ações preferenciais e títulos conversíveis em ações ordinárias ou preferenciais, incluindo ações de crescimento e valor.


Fundo de Qualidade Pax ESG Beta


Para atingir seu objetivo de crescimento de capital de longo prazo, este fundo mútuo usa um “beta inteligente” ou estratégia de investimento de fator que considera fatores ESG e financeiros, mas enfatiza empresas de grande capitalização com um alto nível percebido de qualidade.
Os gestores de fundos dão mais peso às empresas com altas pontuações ESG (conforme medido por uma estrutura proprietária), lucratividade e ganhos, juntamente com baixo risco.


Pax ESG Beta Dividend Fund


Esse fundo mútuo estabelece a receita e a valorização do capital como objetivo principal e a preservação do capital como objetivo secundário.
Tal como acontece com o Fundo de Qualidade Beta Pax ESG, o fundo de dividendos segue uma estratégia de investimento “beta inteligente” que incorpora fatores ESG e financeiros, mas supera certos fatores. Nesse caso, o fundo investe 80% de seus ativos líquidos em ações com pagamento de dividendos de empresas nacionais de grande capitalização com altas pontuações ESG e dividendos.


Pax Global Opportunities Fund


Este fundo que busca crescimento de capital de longo prazo investe pelo menos 80% de seus ativos líquidos em empresas que o gestor do fundo acredita que lucrarão com a transição para uma economia sustentável.
Como tal, suas participações são principalmente títulos de ações de empresas cujos modelos de negócios os posicionaram para enfrentar com sucesso as mudanças econômicas que se aproximam.


Pax Global Environmental Markets Fund


Este fundo busca o crescimento de capital de longo prazo investindo 80% de seus ativos líquidos em empresas focadas na melhoria do meio ambiente por meio de serviços e tecnologias em áreas como energia alternativa e eficiência energética, controle de poluição e gestão de resíduos.
O fundo investe em mercados domésticos e emergentes e em ações de crescimento e de valor.


Fundo de Índice Global de Mulheres Pax Ellevate


Este fundo tenta rastrear os retornos do Índice de Liderança Global das Mulheres e o perfil de risco do Índice das Mulheres.
Ele usa uma abordagem de investimento baseada em fatores que supera os critérios de liderança de gênero. Como tal, normalmente investe pelo menos 80% de todos os ativos em títulos individuais do Women’s Index e em American Depositary Receipts, Global Depositary Receipts e Euro Depositary Receipts que representam os títulos individuais do índice.


Fundo de índice de líderes Pax MSCI EAFE ESG


Esses fundos mútuos gerenciados passivamente rastreiam os retornos do MSCI EAFE ESG Leaders Index, criado pela MSCI, Inc. Ela investe 80% de seus ativos totais em títulos individuais desse índice, junto com American Depositary Receipts, Global Depositary Receipts e Euro Recibos de depósito que representam os títulos individuais do índice.
O índice inclui principalmente empresas de grande e média capitalização no mundo em desenvolvimento.


Pax Core Bond Fund


Este fundo mútuo visa gerar renda e conservar o principal.
Pelo menos 80% de seus ativos líquidos estão em títulos, incluindo títulos de dívida como títulos hipotecários, títulos do governo dos EUA, títulos corporativos e títulos municipais. Os títulos são tipicamente de grau de investimento, equivalendo a uma classificação da Standard and Poor’s de BBB- ou superior. O fundo detém uma baixa porcentagem de títulos de alto rendimento (“lixo”).


Pax World High Yield Bond Fund


O objetivo principal deste fundo de obrigações de alto rendimento é buscar alta renda atual;
a valorização do capital é seu objetivo secundário. Normalmente, pelo menos 80% de seus ativos são em junk bonds – títulos de renda fixa de alto rendimento com classificação abaixo de BBB- pela Standard & Poor’s Ratings Group ou abaixo de Baa3 pela Moody’s Investors Service.


Os fundos mútuos da Pax World valem a pena?


Esses fundos são a opção mais natural para indivíduos com consciência social e ambiental que buscam maximizar os retornos de médio a longo prazo, investindo de forma consciente e sustentável.


Mas eles têm amplo apelo entre os investidores, pois atendem a uma variedade de objetivos de investimento universais.
Quer você deseje renda ou crescimento de capital de longo prazo, há um fundo na família que provavelmente se ajustará a seus objetivos. E o investimento mínimo relativamente baixo e a falta de cargas significam que você não precisa pagar quantias substanciais para lucrar com a evolução econômica sustentável que está por vir.


Principais vantagens

  • Pax World Funds são uma família de fundos mútuos que investem com a mudança para uma economia sustentável em mente.
  • Os fundos vêm sem carga e com um investimento mínimo de US $ 1.000.
  • Os 11 fundos da família variam de fundos voltados para o crescimento a fundos de renda.

The Balance não fornece serviços e consultoria tributária, de investimento ou financeiro. As informações são apresentadas sem levar em consideração os objetivos de investimento, a tolerância ao risco ou as circunstâncias financeiras de qualquer investidor específico e podem não ser adequadas para todos os investidores. O desempenho passado não é indicativo de resultados futuros. Investir envolve risco, incluindo a possível perda do principal.