Quando a regra de 78 favorece o credor em relação ao mutuário

Publicado por Javier Ricardo

Qual é a regra de 78?


A regra de 78 é um método usado por alguns credores para calcular os juros de um empréstimo.
A regra de 78 exige que o tomador do empréstimo pague uma parcela maior dos juros na parte inicial do ciclo do empréstimo, o que diminui a economia potencial do tomador ao quitar o empréstimo.


Principais vantagens

  • A regra de 78 é um método usado por alguns credores para calcular os juros de um empréstimo.
  • A regra de 78 aloca encargos de juros pré-calculados que favorecem o credor em relação ao tomador para empréstimos de curto prazo ou se um empréstimo for pago antecipadamente.
  • A metodologia da Regra do 78 dá peso adicional aos meses no ciclo anterior de um empréstimo, de modo que uma parte maior dos juros é paga mais cedo.

Compreendendo a regra de 78


A regra de 78 atribui maior peso aos meses na parte anterior do ciclo de empréstimo de um tomador de empréstimo ao calcular os juros, o que aumenta o lucro do credor.
Esse tipo de cronograma de cálculo de juros é usado principalmente em empréstimos não rotativos de taxa fixa. A regra de 78 é uma consideração importante para os mutuários que pretendem potencialmente pagar seus empréstimos antecipadamente.

A Regra de 78 afirma que o mutuário deve pagar uma parte maior da taxa de juros na parte inicial do ciclo do empréstimo, o que significa que o mutuário pagará mais do que pagaria com um empréstimo normal.

Regra de cálculo dos juros do empréstimo 78


A metodologia da Regra dos 78 juros de empréstimo é mais complexa do que um empréstimo com taxa percentual anual simples (APR).
Em ambos os tipos de empréstimos, no entanto, o mutuário pagará a mesma quantia de juros sobre o empréstimo se fizer os pagamentos de todo o ciclo do empréstimo sem pré-pagamento.


A metodologia da Regra de 78 dá peso adicional aos meses no ciclo anterior de um empréstimo.
Geralmente é usado por credores de parcelas de curto prazo que fornecem empréstimos para tomadores de empréstimos subprime.


No caso de um empréstimo de 12 meses, um credor somaria o número de dígitos por 12 meses no seguinte cálculo:

  • 1 + 2 + 3 + 4 + 5 + 6 + 7 + 8 + 9 + 10 + 11 + 12 = 78


Para um empréstimo de um ano, o número total de dígitos é igual a 78, o que explica o termo da Regra de 78. Para um empréstimo de dois anos, a soma total dos dígitos seria 300.


Calculada a soma dos meses, o credor pondera os pagamentos de juros na ordem inversa, aplicando maior peso aos meses anteriores.
Para um empréstimo de um ano, o fator de ponderação seria 12/78 dos juros totais no primeiro mês, 11/78 no segundo mês, 10/78 no terceiro mês, etc. Para um empréstimo de dois anos, o o fator de ponderação seria 24/300 no primeiro mês, 23/300 no segundo mês, 22/300 no terceiro mês, etc.

Regra de 78 vs. juros simples


Na liquidação de um empréstimo, as amortizações são compostas por duas partes: o principal e os juros cobrados.
A regra de 78 pondera os pagamentos anteriores com mais juros do que os pagamentos posteriores. Se o empréstimo não for rescindido ou pago antecipadamente, os juros totais pagos entre os juros simples e a Regra de 78 serão iguais.


No entanto, como a Regra de 78 pondera os pagamentos anteriores com mais juros do que um método de juros simples, pagar um empréstimo antecipadamente fará com que o mutuário pague um pouco mais juros no geral.


Em 1992, a legislação tornou esse tipo de financiamento ilegal para empréstimos nos Estados Unidos com duração superior a 61 meses.
Certos estados adotaram restrições mais rígidas para empréstimos com menos de 61 meses de duração, enquanto alguns estados proibiram a prática completamente para qualquer duração de empréstimo. Verifique com o gabinete do procurador-geral do seu estado antes de entrar em um contrato de empréstimo com uma cláusula da Regra do 78 se você não tiver certeza.


A diferença na economia com o pagamento antecipado de um empréstimo da Regra do 78 em relação a um empréstimo a juros simples não é significativamente substancial no caso de empréstimos de prazo mais curto.
Por exemplo, um mutuário com um empréstimo de $ 10.000 de dois anos a uma taxa fixa de 5% pagaria juros totais de $ 529,13 durante todo o ciclo do empréstimo, tanto para a Regra dos 78 quanto para um empréstimo a juros simples.


No primeiro mês do empréstimo da Regra dos 78, o mutuário pagaria $ 42,33.
No primeiro mês de um empréstimo com juros simples, os juros são calculados como uma porcentagem do principal pendente, e o mutuário pagaria $ 41,67. Um mutuário que desejasse pagar o empréstimo após 12 meses teria que pagar $ 5.124,71 pelo empréstimo a juros simples e $ 5.126,98 pela Regra dos 78 empréstimos.