Vantagens e desvantagens do financiamento da dívida

Publicado por Javier Ricardo

CAPÍTULO CINCO: Parte B – Sempre há dois lados de uma moeda; e para cada ação, há uma reação igual e oposta. O mesmo também se aplica aos negócios, especialmente quando se trata de tomar decisões críticas de gestão.

Agora, com relação ao financiamento da dívida, há uma vantagem; bem como uma desvantagem correspondente. Este artigo destacará em detalhes os prós e os contras de usar dívidas para financiar um negócio .

As 10 principais vantagens e desvantagens do financiamento da dívida

Vantagens

  • Você ainda tem controle total sobre sua empresa

Embora o credor vá cobrar juros pelo uso do empréstimo, ele não terá nenhuma palavra a dizer sobre como você administra ou gerencia seus negócios. A propriedade do seu negócio permanece totalmente em suas mãos. Embora você possa perder alguns de seus ativos tangíveis se não conseguir pagar o empréstimo, não perderá o controle estratégico de seu negócio; desde que você tenha protegido legalmente seus bens pessoais. Recomendo que você procure o conselho de um advogado corporativo e contador para obter melhores informações sobre proteção de ativos.

  • O credor não terá direito a nenhum dos lucros obtidos com o seu negócio; tudo que você precisa fazer é reembolsar o empréstimo dentro do prazo fixado.
  • Normalmente, você pode deduzir os pagamentos de juros ( mas não os reembolsos do principal ) como despesas comerciais.
  • Os juros que você paga em seu empréstimo são dedutíveis do imposto de renda. Isso significa que o financiamento de dívidas protege parte da receita do seu negócio de impostos e reduz sua obrigação fiscal todos os anos. Seus juros geralmente são baseados na taxa básica de juros.
  • Contrair dívidas pode aumentar o crédito da sua empresa, o que é bom para empréstimos futuros e para taxas de seguro.

10 desvantagens do financiamento de dívidas para pequenas empresas

  • Você terá que pagar juros, que geralmente são contabilizados como um passivo no balanço da empresa.
  • Como você vai pedir dinheiro emprestado para administrar seu negócio, pode acabar comprometendo-o com uma grande despesa empresarial.
  • Você pode estar sob pressão para pagar o empréstimo com dinheiro de que necessita para alguns outros aspectos de seu negócio. Em tal situação, seu negócio sofre; e pode nunca se recuperar!
  • Se você obtiver empréstimos de familiares ou amigos e tiver problemas para reembolsá-los ou para manter as condições de pagamento, isso pode arruinar seu relacionamento com eles; temporária ou permanentemente.
  • Se você pedir emprestado a um banco ou credor comercial, deverá penhorar sua propriedade como garantia do empréstimo. ( Se você não pagar o empréstimo, o credor pode pegar o imóvel e vendê-lo para reaver o dinheiro ). Se você penhorar ativos comerciais como garantia do empréstimo e não puder pagar, poderá perder esses ativos quando mais precisar deles. Pior, se você prometer bens pessoais, como sua casa ou carteira de ações, corre o risco de perdê-los para pagar uma dívida comercial.
  • Obter um empréstimo comercial é sempre muito difícil se você não tiver uma boa classificação de crédito e histórico, finanças sólidas e garantias.
  • O financiamento da dívida pode ser muito caro para as pequenas empresas devido à relação risco / retorno.
  • Se você tiver muitas dívidas, será visto como de “ alto risco ” por investidores potenciais; o que limitará sua capacidade de levantar capital por meio de financiamento de capital no futuro.
  • A dívida pode dificultar o crescimento de uma empresa devido ao alto custo de quitação do empréstimo ( devido aos juros compostos ).
  • Você está correndo o risco de falência. Quanto mais financiamento de dívida você usar, maior será o risco de falência.

Agora que analisamos as vantagens e desvantagens do financiamento de dívida para pequenas empresas, não vamos fazer a mesma análise sobre o financiamento de capital.

  • Vá para o Capítulo Cinco, Parte B: Como levantar fundos pessoalmente para o seu negócio
  • Vá para o Capítulo Seis: Levantando capital inicial de família e amigos
  • Volte ao Capítulo Quatro: Escolhendo Seu Caminho para a Captação de Recursos ( Dívida Vs. Patrimônio ) :
  • Volte para a Introdução e Índice