As perdas de capital podem, na verdade, ser boas no momento do imposto, porque você pode deduzi-las de seus ganhos de capital, reduzindo potencialmente sua fatura de impostos. Sua dedução pode compensar outras receitas, como salários de um emprego, quando suas perdas de capital excedem seus ganhos de capital.
Mas você pode negar os benefícios de uma perda de capital se não tiver cuidado. Você atrasará sua capacidade de deduzir suas perdas de capital e poderá perder a dedução para sempre se violar a “regra da venda por lavagem”.
A regra de venda de lavagem definida
Uma venda de lavagem consiste em duas transações. O primeiro ocorre quando um trader fecha uma posição com prejuízo. Você pode ter comprado um estoque por $ 10 e, posteriormente, vendido por $ 5. Você tem uma perda de capital de $ 5.
Essa perda de capital de $ 5 é dedutível de impostos, mas uma segunda transação pode apagar os benefícios fiscais da perda se ocorrer dentro de 30 dias da primeira transação e for qualquer uma de quatro transações:
- Compra de ações ou títulos substancialmente idênticos
- Adquirir ações ou títulos substancialmente idênticos em uma negociação totalmente tributável
- Adquirir um contrato ou opção de compra de ações ou títulos substancialmente idênticos
- Adquirir um estoque substancialmente idêntico para seu IRA ou Roth IRA
A regra de venda por lavagem também pode ser acionada se você vender um investimento com prejuízo e seu cônjuge ou uma empresa controlada por você comprar o mesmo investimento em 30 dias.
O período de tempo não se limita a um ano civil. Você não pode vender em 15 de dezembro e esperar que o período de venda da lavagem termine em 16 dias, quando o novo ano começar.
O período de venda de lavagem totaliza 61 dias: o dia da primeira transação mais 30 dias antes dessa data mais 30 dias após essa data.
Exemplo de uma venda de lavagem
Digamos que você tenha uma conta de corretora tributável que detenha 50 ações da XYZ. Sua base de custo no estoque é de $ 500 porque você o comprou a $ 10 por ação.
A ação vale apenas $ 5 por ação em 31 de julho, e você vende todas as 50 ações por um total de $ 250. A negociação produziu uma perda de capital de $ 250 porque você pagou $ 500 pelas ações e ganhou apenas $ 250 com a venda delas.
Agora, digamos que você compre novas ações da XYZ em 15 de agosto. A transação ocorrerá dentro de 30 dias de 31 de julho, portanto, a regra de venda de lavagem é acionada. Isso tem duas ramificações. Em primeiro lugar, a perda de capital da venda de 31 de julho é diferida. Em segundo lugar, sua base de custo em sua nova posição XYZ é ajustada.
A mesma regra se aplicaria se você comprasse as novas ações a qualquer momento entre 1º de julho e 31 de julho, porque a regra dos 30 dias também se aplica ao período anterior à venda.
Perda diferida e base de custo ajustada
O valor da perda de um investidor é adicionado à base de custo do investimento de reposição quando a regra de venda de lavagem é acionada. Isso adia a perda para uma data posterior, quando o investimento de substituição é eventualmente vendido.
O período de retenção de seu investimento original seria adicionado ao período de retenção de seu investimento de substituição.
Você vendeu 50 ações da XYZ por $ 5 por ação por $ 250 no total em 31 de julho, incorrendo em uma perda de $ 250, então você comprou 50 ações da XYZ em 15 de agosto por $ 6 por ação, ou $ 300 no total. 15 de agosto está dentro do período de venda de lavagem de 61 dias, portanto, sua perda de $ 250 em 31 de julho foi uma venda de lavagem e sua perda é adicionada à base de custo de seu novo investimento.
Sua base ajustada nas ações de substituição é agora de $ 550— $ 300 de sua compra de 15 de agosto combinada com sua perda de $ 250 da venda de 31 de julho. Sua perda é uma “lavagem” neste cenário, como se você tivesse mantido suas ações originais sem vender.
O benefício fiscal de sua perda de capital não vai para sempre, mas é adiado. A perda no investimento original será levada em consideração quando você vender suas ações de substituição, aplicando as perdas à sua base de custo ajustada.
O que é uma segurança “substancialmente idêntica”?
Infelizmente, a legislação tributária não define claramente o que torna um título “substancialmente idêntico” a outro. O IRS simplesmente afirma:
“Ao determinar se as ações ou títulos são substancialmente idênticos, você deve considerar todos os fatos e circunstâncias em seu caso particular.”
É fácil dizer que um título é substancialmente idêntico quando você está lidando com a mesma ação, fundo mútuo ou título. Obviamente, eles são títulos substancialmente idênticos se você vendeu ações XYZ e comprou ações XYZ. É um pouco mais difícil de identificar quando dois títulos de investimento são semelhantes, mas não totalmente idênticos.
Por exemplo, dois fundos mútuos de índice gerenciados passivamente com base no mesmo índice de mercado subjacente podem ser substancialmente idênticos um ao outro. Vender as ações de uma única empresa e depois comprar um fundo de índice que inclua essas ações não violaria a regra de lavagem, entretanto.
Dois títulos emitidos pelo mesmo emissor podem não ser substancialmente idênticos se diferirem em características como datas de vencimento ou taxas de juros. As ações preferenciais podem ou não ser substancialmente idênticas às ações ordinárias da mesma empresa, mas isso depende se as ações preferenciais podem ser convertidas em ações ordinárias e se elas compartilham recursos como direitos de voto.
Os investidores devem especialmente tentar evitar violar a regra de venda de lavagem comprando títulos substancialmente idênticos em um IRA porque esse tipo de transação resultaria na rejeição permanente da perda de capital, em vez de simplesmente adiar o benefício fiscal para uma data posterior.
Quando as vendas de lavagem podem ser benéficas
Normalmente, é melhor evitar as vendas irrisórias, mas há situações em que um investidor pode ativar propositalmente a regra das vendas irrelevantes. Isso poderia colocá-lo em uma faixa de impostos mais baixa se sua renda fosse menor do que o normal, e você poderia descobrir que seus ganhos de capital seriam, portanto, tributados à taxa de imposto de longo prazo de 0% naquele ano.
Não há sentido em compensar seus ganhos de capital aplicando os benefícios fiscais de suas perdas de capital neste caso. Você pode então decidir comprar os mesmos títulos ou valores substancialmente idênticos para adiar a perda para outro ano, quando pode ser mais benéfico para você.
Relatório de vendas de lavagem no formulário 8949
Todas as vendas de investimento são relatadas no Formulário 8949 e, em seguida, resumidas no Cronograma D. O IRS exige que a transação seja identificada com o código “W” na coluna (f) e o ajuste de perda deve ser relatado na coluna (g).
Em geral, não é aconselhável confiar inteiramente em seus 1099s para fins de relatório. Leve seus registros a um fiscal para verificar se está tudo certo.
Os corretores devem relatar as vendas de lavagem ao IRS no Formulário 1099-B e fornecer uma cópia do formulário ao investidor, mas eles só precisam fazer isso por conta com base em posições idênticas. Isso significa que as transações podem – e geralmente acontecem – falhar. A regra de venda lavada se aplica a toda e qualquer transação, mesmo por meio de contas separadas, então você desejará manter seus próprios registros precisos.