Aqui está um resumo de 5 das ações que tiveram o maior retorno total nos últimos 20 anos. Todas estão listadas no S&P 500, que reúne 505 das maiores empresas do mercado americano. Todas essas ações subiram dramaticamente mais rápido do que o S&P 500, que teve um retorno total de 255% durante o mesmo período. Todos os números são de 23 de dezembro de 2019.
Principais vantagens
- A Monster criou uma tendência para bebidas com cafeína.
- A Tractor Supply Co. fornecia um número crescente de fazendeiros amadores.
- O Old Dominion aumentou sua eficiência.
- HollyFrontier aproveitou o boom do óleo de xisto.
- Altria se preparou para uma queda nas vendas de cigarros.
As ações nesta lista nos surpreenderam porque incluíram alguns nomes inesperados e excluiu muitos grandes nomes.
Não tome isso como um endosso geral. Embora todas essas ações tenham produzido retornos massivos, as forças que impulsionaram seu crescimento podem não continuar nesta década.
Por exemplo, há sinais de que o boom do óleo de xisto que impulsionou o HollyFrontier está diminuindo.
Na verdade, as empresas nesta lista podem demonstrar que é muito difícil prever quais empresas serão as vencedoras daqui a alguns anos.
1. Monster Beverage Corp (MNST)
Retorno total final de 20 anos: 87.560%
O fabricante de bebidas energéticas de marcas agressivas, como BURN e Full Throttle, além de sua marca de mesmo nome Monster, Monster Beverage Corporation (MNST) surgiu de origens surpreendentemente não extremas. Antes de mudar seu nome para Monster Energy, a Hansen Natural Corporation começou na década de 1930 vendendo sucos de frutas frescas, eventualmente expandindo para chá gelado e refrigerantes naturais. Em uma mudança radical de seu passado, em 2002 ela lançou Monster, “a bebida energética mais cruel no planeta, “o que não é recomendado” para crianças, pessoas sensíveis à cafeína, mulheres grávidas ou mulheres que estão amamentando. “
As vendas explodiram de US $ 92 milhões em 2002 para mais de US $ 2 bilhões em 2012. A Monster estava dirigindo 90% das vendas da empresa quando mudou seu nome para Monster Energy no início de 2012.
Isso só serve para mostrar, nunca é tarde demais para mudar sua imagem.
2. Tractor Supply Co. (TSCO)
Retorno total final de 20 anos: 45.750%
A Tractor Supply Co. (TSCO) é uma loja de varejo que visa um mercado muito específico: pessoas que cultivam como hobby, em vez de ganhar a vida.
O número dessas fazendas, alternativamente chamadas de fazendas de hobby, fazendas de estilo de vida ou fazendas residenciais, cresceu enormemente nas últimas décadas. O número de fazendas residenciais fora das grandes cidades dobrou do final de 2008 até o final de 2013.
Aviso: os resultados anteriores não são um indicador de desempenho futuro!
De acordo com o censo mais recente do departamento de agricultura, 38% de todas as fazendas – a maior categoria – tinham proprietários cuja ocupação principal não era a agricultura. Ao focar diretamente neste mercado, a Tractor Supply Co. conseguiu crescer apesar dos fortes ventos contrários contra os varejistas nos últimos 20 anos.
3. Old Dominion Freight Lines Inc.
Retorno final de 20 anos: 13.340%
A Old Dominion Freight Lines é uma empresa de transporte rodoviário especializada em pequenas remessas, ou seja, “less than truckload” (LTL).
Seu crescimento não foi impulsionado por nenhuma tendência especial ou grande rebranding como Monster ou Tractor. É apenas um negócio excepcionalmente bem administrado. Aumentou substancialmente seu índice operacional, uma margem de despesas para vendas que mostra a eficiência de um negócio, de pouco mais de 90% em 2006 para menos de 80% em 2018. Aumentou seu percentual de entregas no prazo de 94% em 2002 , para 99% em 2018. A empresa teve uma taxa de crescimento anual de 12,7% na receita nos últimos 21 anos, expandindo sua participação no mercado de LTL de 2,9% em 2002 para 10% em 2018.
4. HollyFrontier Corp.
Retorno final de 20 anos: 11.810%
A HollyFrontier Corp. é uma empresa de refino de petróleo formada pelas refinarias Holly e Frontier em 2011. Ela possui e opera cinco grandes refinarias em Wyoming, Utah, Kansas, Oklahoma e Novo México.
A HollyFrontier tem uma vantagem de localização significativa em relação a outras refinarias, como as da costa leste e do Golfo, porque suas refinarias estão perto dos locais de expansão das operações de xisto nos Estados Unidos. Na última década, os avanços na tecnologia de fraturamento hidráulico aumentaram muito a produção de petróleo dos EUA, que mais do que dobrou de 2008 a 2018. Dois grandes centros desse boom de xisto foram nos campos de Bakken em Dakota do Norte e nos xistos Permian e Eagle Ford formações no Texas, perto das refinarias de HollyFrontier.
5. Altria Group Inc.
Retorno final de 20 anos: 9.620%
Altria Group é o nome rebatizado de Phillip Morris, fabricante de produtos de tabaco, incluindo cigarros Marlboro. Em 2003, mudou seu nome para Altria Group e separou suas operações internacionais como Phillip Morris International em 2008.
Parte do crescimento da Altria veio antes de ela desmembrar seus negócios internacionais, retornando 2.340% entre o final de 1999 e março de 2008. Naquele ano, as duas empresas se separaram quando as vendas aumentaram nos mercados internacionais. No entanto, desde a divisão, a Altria na verdade superou a Phillip Morris International, retornando 328% contra 190% da Phillip Morris International, de acordo com YCharts.
A Altria saiu na frente em 2014, quando as vendas da Phillip Morris International começaram a cair. Embora o número de cigarros Altria vendidos tenha caído desde 2009, eles implementaram uma série de medidas de corte de custos e aumentos de preços para compensar isso. Seus lucros aumentaram mesmo com a queda nas vendas.
Com mais consumidores preferindo os cigarros eletrônicos, a Altria está contando com sua participação considerável na fabricante de cigarros eletrônicos Juul e em uma joint venture com a Phillip Morris International para produzir um produto que esquenta, mas não queima tabaco, chamado IQOS.