Comércio de ETFs do Brasil no Trendline Support

O índice Bovespa do Brasil teve um retorno de 32% em 2019, tornando-se o indicador do mercado de ações com melhor desempenho nas Américas no ano passado. Além disso, os analistas esperam que as ações brasileiras aumentem sua impressionante recuperação em 2020, sustentadas por taxas de juros recorde e reformas econômicas favoráveis ​​ao mercado destinadas a estimular o investimento.

“Continuamos vendo espaço para o mercado brasileiro reclassificar com base no custo de capital próprio mais baixo (apoiado pelo ímpeto da reforma, taxas de juros baixas e novos fluxos de investidores internacionais e domésticos)”, escreveu o estrategista Pablo Ordonez do Itaú BBA em um relatório citado por Bloomberg.

Comerciantes e investidores sediados nos EUA podem obter acesso econômico às ações brasileiras por meio dos três fundos negociados em bolsa (ETFs) discutidos abaixo. Vamos revisar as métricas de cada fundo e explorar várias oportunidades de negociação.

iShares MSCI Brazil Capped ETF (EWZ)

Formado em 2000, o iShares MSCI Brazil Capped ETF (EWZ) tem como objetivo fornecer retornos semelhantes ao Índice MSCI Brasil 25/50. Para alcançar seu objetivo, o fundo investe sua enorme base de ativos de $ 10,21 bilhões em ações e American Depository Receipts (ADRs) que compõem o índice subjacente. O setor financeiro comanda a melhor alocação do setor, com peso de 35,77%, tornando o ETF particularmente sensível ao desempenho dos principais bancos brasileiros. Uma taxa de administração intermediária de 0,59% facilita os períodos de detenção mais longos, enquanto spreads reduzidos e ampla liquidez mantêm os custos de negociação sob controle para estratégias de curto prazo. A EWZ emite um rendimento de dividendos de 2,75% e caiu 9,40% no ano até a data de 12 de fevereiro de 2020.

As ações da EWZ caíram desde o início do ano, mas subiram fortemente ontem a partir de uma linha de tendência de alta de nove meses e da média móvel simples de 200 dias (SMA). Além disso, a barra de preços de terça-feira completou um padrão de vela bebê abandonado de alta que normalmente sinaliza uma reversão de alta – especialmente quando se forma perto de um suporte chave. Em termos de gestão comercial, os comerciantes podem colocar uma ordem de stop-loss abaixo da baixa deste mês de $ 42,69 e pensar em registrar os lucros perto da alta de 52 semanas em $ 48,48.

Ações Direxion Daily MSCI Brazil Bull 3X (BRZU)

Com ativos sob gestão (AUM) de $ 311,17 milhões, o Direxion Daily MSCI Brazil Bull 3X Shares (BRZU) tem como objetivo entregar um retorno que corresponda a três vezes o desempenho diário do Índice MSCI Brazil 25/50 – mesmo benchmark utilizado por EWZ. A alavancagem adicional torna o ETF um instrumento adequado para investidores que desejam uma aposta agressiva de alta de curto prazo em ações brasileiras de grande capitalização, como a gigante da mineração Vale SA (VALE) e o termômetro bancário Itaú Unibanco Holding SA (ITUB). O giro diário de 1,6 milhão de ações, juntamente com spreads reduzidos, ajuda a minimizar o slippage. Em 12 de fevereiro de 2020, a BRZU estava sendo negociada quase 30% menor no ano e rendia 1,24%.

Embora o ETF recentemente tenha caído abaixo do SMA de 200 dias, os compradores voltaram ontem, empurrando o preço do suporte da linha de tendência para $ 28. Os comerciantes que esperam que a recuperação continue devem procurar um movimento de volta para cerca de $ 40, onde o fundo pode encontrar resistência das altas oscilantes de julho e janeiro. Considere cortar as perdas se o preço não se manter acima da baixa de 10 de fevereiro em $ 27,50.

VanEck Vectors Brazil Small-Cap ETF (BRF)

O ETF VanEck Vectors Brazil Small-Cap (BRF) busca acompanhar o desempenho do MVIS Brazil Small-Cap Index – uma composição ponderada pelo valor de mercado de empresas brasileiras menores. O fundo de 11 anos se concentra em finanças e serviços públicos, alocando 22,25% e 21,14% de sua carteira a esses respectivos setores. Um spread médio de 0,53% e um volume moderado de ações diárias tornam o fundo adequado para estratégias que podem capturar movimentos maiores para compensar custos de negociação ligeiramente mais altos. A BRF controla ativos líquidos de $ 90,45 milhões, cobra uma taxa de administração de 0,60% ao ano e caiu 8,68% no ano a partir de 12 de fevereiro de 2020. Nos últimos 12 meses, o ETF rendeu quase 15%.

Uma onda de realização de lucros nas últimas semanas viu as ações da BRF devolverem cerca de 50% de seu saudável ganho de dezembro. O recuo fornece aos traders de swing um ponto de entrada de alta probabilidade no nível de $ 25, onde o preço encontra suporte na linha de tendência superior de um amplo triângulo ascendente. Aqueles que compram o fundo devem depositar seus lucros em um teste de resistência de overhead crucial a $ 28. Limite o risco de baixa com um stop posicionado abaixo da mínima deste mês em $ 25,05.