Dicas sobre como mitigar a ameaça de inflação em um portfólio

Com o governo dos Estados Unidos apresentando déficits recordes, uma preocupação comum de muitos novos investidores é proteger sua carteira de altas taxas de inflação. Quando as impressoras começarem a produzir dólares 24 horas por dia, 7 dias por semana, é um palpite bastante bom que os preços vão aumentar à medida que o dinheiro se torna menos valioso, diminuindo o poder de compra.

Como você pode mitigar altas taxas de inflação? O que você pode fazer para posicionar a riqueza de sua família de forma que possa dormir profundamente à noite? Não existem métodos infalíveis, mas existem algumas coisas que você pode considerar com a ajuda de um bom planejador financeiro. Se executados corretamente, eles têm o potencial de reduzir o risco dos efeitos da inflação.

Evite uma alta concentração de títulos de longo prazo

Quando se trata de se preocupar com a taxa de inflação, os títulos são a classe de ativos mais vulnerável. Na verdade, assim como uma mariposa pode arruinar um grande suéter de lã, a inflação pode destruir o patrimônio líquido de um investidor em títulos. Freqüentemente, quando você percebe, é tarde demais.

Isso acontece porque a maioria dos títulos recebe uma taxa de cupom fixa que não aumenta. Se você comprar um título de 30 anos que paga uma taxa de juros de 4%, mas a inflação sobe para 12%, você está em sérios problemas. A cada ano que passa, você perde cada vez mais poder de compra, independentemente de quão seguro você se sinta ao investir em títulos.

Investimentos próprios que podem aumentar o fluxo de caixa

Se os custos aumentarem, o McDonald’s pode aumentar os preços que cobram por Big Macs e batatas fritas, certo? Se os custos aumentam, uma seguradora pode cobrar mais em prêmios, certo? Se os custos aumentam, o proprietário de um prédio de apartamentos pode aumentar os aluguéis na maioria das áreas do país, certo?

Esses são exemplos de negócios que possuem alguma proteção embutida contra um aumento na taxa de inflação. Se os investimentos que você possui têm poder de precificação, você pode sobreviver a episódios de inflação alta sem se machucar muito.

Commodities que se movem independentemente das moedas

Se você possui uma fazenda que produz commodities como trigo ou milho, campos de petróleo que bombeiam petróleo bruto, minas de ouro, prata ou cobre ou outros ativos que são negociados como commodities – pense em belas-artes ou colecionáveis ​​- você provavelmente não vai precisar se preocupar com a inflação tanto quanto você teria de outra forma. Se as pessoas precisarem de petróleo, trigo ou ouro, pagarão por isso na moeda que você aceitar, mesmo que estejamos na idade da pedra, trocando conchas e penas.

Sabemos de vários investidores extremamente ricos que estavam comprando terras agrícolas no Canadá há alguns anos porque acreditavam que os Estados Unidos sofreria uma inflação significativa e um dólar muito mais fraco como resultado de nossos déficits descontrolados. Eles sabiam que a capacidade de possuir fazendas produtoras de commodities em um país estrangeiro seria uma âncora potencial.