Existem três tipos de pessoas que deveriam considerar possuir ações na aposentadoria.
- Aqueles que podem assumir riscos
- Aqueles que estão assumindo riscos como parte de um plano holístico de renda de aposentadoria
- Aqueles que entendem as ações que precisam tomar se os riscos se materializarem
Este artigo explica como você determina se atende a algum ou todos esses critérios.
Determinando se você deve possuir ações na aposentadoria
Ao se aproximar da aposentadoria, você desejará calcular o retorno mínimo que seus investimentos precisam ter para cumprir suas metas de estilo de vida.
Por exemplo, suponha que você tenha $ 200.000 salvos. Você decide que não há problema em morrer com $ 1 no banco. Nesse ínterim, você precisará de US $ 10.000 por ano durante os próximos 30 anos. Seus $ 200k teriam um retorno mínimo exigido de 2,85% para atingir sua meta de estilo de vida de $ 10.000 por ano.
Se você pode cumprir essa meta com algo seguro e garantido, como uma anuidade imediata, por que arriscar? Por outro lado, se você economizou $ 300.000, talvez os primeiros $ 200k pudessem ser usados para garantir sua meta de estilo de vida e o restante poderia ser usado para investir em ações – porque nesse ponto você pode correr o risco com o extra $ 100k.
Se você deseja que sua carteira de ações tenha retornos médios para que seu plano funcione, não pode correr o risco. Média significa que na metade das vezes suas ações ganharão mais e na outra metade ganharão menos. Seu plano de aposentadoria deve usar ações como um incentivo “extra” se o mercado for bem – mas se você exige que a parte de ações de seu portfólio funcione, então você não tem um plano sólido.
Você está usando o risco como parte de um plano holístico?
Outra maneira de usar ações como parte de um plano seria pegar $ 200.000 e criar CDs ou títulos de forma que $ 10.000 vencessem a cada ano durante os próximos 20 anos. Com as necessidades de fluxo de caixa garantidas por 20 anos, os $ 100.000 restantes poderiam ser investidos em ações, com uma probabilidade incrivelmente alta de dobrar de valor nesses 20 anos. Durante esse período de 20 anos, se as ações fossem bem, uma porção razoável dos ganhos poderia ser obtida para garantir anos adicionais de fluxo de caixa ou para financiar os extras ao longo do caminho.
Essa estratégia significa que você está usando ações como parte de um plano – elas precisam ganhar cerca de 2,36% de retorno médio em 20 anos – o que está bem abaixo das métricas históricas de retorno de 20 anos do mercado, mesmo em 20 anos ruins. Você não está exigindo estoques para entregar algo que só acontece 50% do tempo.
Você tem um plano de ação a seguir caso o risco se materialize?
E se você mantiver uma parte de suas economias investidas em ações para aposentadoria e as ações não derem certo? Você deve entender as repercussões.
Em primeiro lugar, você não deve ter dinheiro em ações se precisar vender e usar essa parte de suas economias nos próximos cinco anos. Você nunca vai querer possuir ações, a menos que tenha flexibilidade para NÃO vendê-las quando o mercado estiver em baixa.
Em segundo lugar, se as ações vão mal por um período prolongado de tempo, pode ser necessário reduzir seus gastos. Se você planejou gastar $ 10.000 por ano em seu portfólio e as ações geram retorno zero, talvez você precise reduzir os gastos para $ 9.500 ou $ 9.000 por ano.
Para alguns aposentados, a capacidade de gastar mais cedo é uma compensação suficiente para assumir riscos – mas eles sabem que se obtiverem retornos insatisfatórios no mercado de ações por muito tempo, podem precisar reduzir os gastos mais tarde. Eles estão usando ações na aposentadoria – mas com um plano de ação em vigor. Eles entendem as possíveis consequências se os mercados de ações não apresentarem retornos positivos.
Como você possui ações na aposentadoria?
Se você atender aos critérios acima, a próxima coisa a entender é como possuir ações. Quando digo “ações”, não quero dizer colocar uma grande parte de seus fundos em uma única ação e não quero dizer espalhar seu dinheiro em um punhado de ações que você pesquisou ou leu – a menos que seja uma pequena parte de seu total de fundos de aposentadoria e você não precisa dessa parte para ajudá-lo a atender às suas necessidades de renda de aposentadoria.
O que quero dizer é colocar uma parte adequada de seu dinheiro em um portfólio diversificado de fundos de índices de ações. Ao fazer isso, você obtém exposição a cerca de 15.000 empresas de capital aberto em todo o mundo e reduz significativamente a quantidade de risco de investimento que está assumindo.
Prós de possuir ações na aposentadoria
Aqui está um breve resumo dos prós e contras das ações como parte de sua carteira de aposentadoria.
- Com base em retornos anteriores, as ações têm maior probabilidade do que outros investimentos de ajudar seu portfólio e acompanhar a inflação.
- As ações oferecem a possibilidade de retornos mais elevados e, portanto, a possibilidade de uma renda futura mais elevada e a capacidade de deixar um legado maior.
Contras de possuir ações na aposentadoria
- As ações são voláteis e essa volatilidade significa que se você se aposentar em um período de tempo com retornos abaixo da média do mercado de ações, isso pode forçá-lo a uma situação em que deverá gastar menos do que pensava na aposentadoria.
- Pode ser estressante enfrentar as desacelerações do mercado de ações. Se você não estiver usando ações como parte de um plano, o estresse emocional pode fazer com que você venda na hora errada e, assim, travar permanentemente uma perda e forçá-lo a viver menos na aposentadoria.
Alguns artigos criam regras básicas, como usar sua idade para decidir sua distribuição. Se você tem 60 anos, por exemplo, deve ter 60% de títulos e 40% de ações. Isso pode ser apropriado para certas pessoas, mas para a maioria, conselhos como este são excessivamente simples e generalizados. Muitos aposentados têm alocações de ações mais altas do que alguns podem considerar seguro, porque outras partes de sua situação financeira os tornam capazes de arcar com o risco.
The Balance não fornece serviços e consultoria tributária, de investimento ou financeiro. As informações são apresentadas sem levar em consideração os objetivos de investimento, a tolerância ao risco ou as circunstâncias financeiras de qualquer investidor específico e podem não ser adequadas para todos os investidores. O desempenho passado não é indicativo de resultados futuros. Investir envolve risco, incluindo a possível perda do principal.