Uma introdução às opções de ações de incentivos

Um dos principais benefícios que muitos empregadores oferecem aos seus trabalhadores é a possibilidade de comprar ações da empresa com algum tipo de vantagem fiscal ou desconto embutido. Existem vários tipos de planos de compra de ações que contêm esses recursos, como planos de opção de ações não qualificados. Esses planos geralmente são oferecidos a todos os funcionários de uma empresa, desde os altos executivos até a equipe de custódia.

No entanto, existe outro tipo de opção de compra de ações, conhecido como opção de ações de incentivo, que geralmente é oferecida apenas a funcionários-chave e à alta administração. Essas opções também são comumente conhecidas como opções legais ou qualificadas e podem receber tratamento fiscal preferencial em muitos casos.

Principais características das ISOs

As opções de ações de incentivo são semelhantes às opções não estatutárias em termos de forma e estrutura.

Cronograma: Os  ISOs são emitidos em uma data de início, conhecida como data de concessão, e então o funcionário exerce seu direito de comprar as opções na data de exercício. Uma vez exercidas as opções, o funcionário tem a liberdade de vender as ações imediatamente ou aguardar um período antes de fazê-lo. Ao contrário das opções não estatutárias, o período de oferta de opções de ações de incentivo é sempre de 10 anos, após o qual as opções expiram.

Vesting:  ISOs geralmente contêm um cronograma de aquisição que deve ser cumprido antes que o funcionário possa exercer as opções. Em alguns casos, é utilizado o cronograma de precipício padrão de três anos, em que o funcionário torna-se totalmente investido em todas as opções que lhe foram emitidas naquele momento. Outros empregadores usam o cronograma de aquisição gradual que permite que os funcionários sejam investidos em um quinto das opções concedidas a cada ano, a partir do segundo ano da concessão. O empregado é então totalmente investido em todas as opções no sexto ano da outorga.

Método de exercício: as  opções de ações de incentivo também se assemelham às opções não estatutárias, pois podem ser exercidas de várias maneiras diferentes. O funcionário pode pagar em dinheiro adiantado para exercê-los, ou eles podem ser exercidos em uma transação sem dinheiro ou usando uma troca de ações.

Elemento de barganha:  ISOs geralmente podem ser exercidos a um preço abaixo do preço de mercado atual e, portanto, fornecem um lucro imediato para o funcionário.

Clawback Provisões:  Estas são as condições que permitem ao empregador revogar as opções, como se o funcionário deixar a empresa por um motivo diferente de morte, invalidez ou aposentadoria, ou se a própria empresa se tornar financeiramente incapaz de cumprir suas obrigações com as opções .

Discriminação:  Considerando que a maioria dos outros tipos de planos de compra de ações para funcionários devem ser oferecidos a todos os funcionários de uma empresa que atendam a certos requisitos mínimos, as ISOs geralmente são oferecidas apenas a executivos e / ou funcionários-chave de uma empresa. As ISOs podem ser comparadas informalmente a planos de aposentadoria não qualificados, que também são normalmente voltados para aqueles que estão no topo da estrutura corporativa, ao contrário de planos qualificados, que devem ser oferecidos a todos os funcionários.

Tributação de ISOs

Os ISOs estão qualificados para receber um tratamento fiscal mais favorável do que qualquer outro tipo de plano de compra de ações para funcionários. Esse tratamento é o que diferencia essas opções da maioria das outras formas de remuneração baseada em ações. No entanto, o funcionário deve cumprir certas obrigações para receber o benefício fiscal. Existem dois tipos de disposições para ISOs:

• Disposição Qualificada:  Venda de ações da ISO feita pelo menos dois anos após a data de concessão e um ano após o exercício das opções. Ambas as condições devem ser atendidas para que a venda de ações seja classificada dessa maneira.
• Disposição desqualificante:  Uma venda de estoque da ISO que não atende aos requisitos de período de retenção prescritos.

Assim como com as opções não estatutárias, não há consequências tributárias na concessão ou no vesting. No entanto, as regras fiscais para seu exercício diferem significativamente das opções não estatutárias. Um funcionário que exerce uma opção não estatutária deve relatar o elemento de barganha da transação como renda auferida que está sujeita a imposto retido na fonte. Os detentores de ISO não reportarão nada neste ponto; nenhuma declaração de imposto de qualquer tipo é feita até que o estoque seja vendido. Se a venda de ações for uma transação qualificada, o funcionário relatará apenas um ganho de capital de curto ou longo prazo na venda. Se a venda for uma disposição desqualificadora, o funcionário deverá relatar qualquer elemento de barganha do exercício como receita auferida.

Digamos que Pat receba 1.000 opções de ações não estatutárias e 2.000 opções de ações de incentivo de sua empresa. O preço de exercício para ambos é $ 25. Eles exercem todos os dois tipos de opções cerca de 13 meses depois, quando a ação está sendo negociada a $ 40, e então vendem 1.000 ações de suas opções de incentivo seis meses depois, por $ 45 a ação. Oito meses depois, eles vendem o restante das ações a US $ 55 cada.

A primeira venda de ações de incentivo é uma disposição desqualificadora, o que significa que Pat terá que relatar o elemento de barganha de $ 15.000 ($ 40 preço real da ação – $ 25 preço de exercício = $ 15 x 1.000 ações) como renda auferida. Eles terão que fazer o mesmo com o elemento de barganha de seu exercício não estatutário, de modo que terão $ 30.000 de renda W-2 adicional para relatar no ano de exercício. Mas eles reportarão apenas um ganho de capital de longo prazo de $ 30.000 ($ 55 preço de venda – $ 25 preço de exercício x 1.000 ações) para sua disposição ISO qualificada.

Deve-se notar que os empregadores não são obrigados a reter nenhum imposto sobre os exercícios da ISO, portanto, aqueles que pretendem fazer uma disposição desqualificadora devem tomar o cuidado de reservar fundos para pagar impostos federais, estaduais e locais, bem como a Previdência Social, Medicare e FUTA.

Relatórios e AMT

Embora as disposições ISO qualificadas possam ser relatadas como ganhos de capital de longo prazo no formulário IRS 1040, o elemento de barganha no exercício também é um item preferencial para o imposto mínimo alternativo. Este imposto é cobrado para os arquivadores que têm grandes quantias de certos tipos de renda, como elementos de barganha ISO ou juros de títulos municipais, e é projetado para garantir que o contribuinte pague pelo menos uma quantia mínima de imposto sobre a renda que de outra forma seria tributada. livre. Isso pode ser calculado no Formulário 6251 do IRS, mas os funcionários que exercem um grande número de ISOs devem consultar um consultor fiscal ou financeiro com antecedência para que possam prever adequadamente as consequências fiscais de suas transações. O produto da venda de estoque ISO deve ser relatado no formulário 3921 do IRS e, em seguida, transportado para o Cronograma D.

The Bottom Line

As opções de ações de incentivo podem fornecer renda substancial aos seus detentores, mas as regras fiscais para seu exercício e venda podem ser complexas em alguns casos. Este artigo cobre apenas os destaques de como essas opções funcionam e as maneiras como podem ser usadas. Para obter mais informações sobre opções de ações de incentivo, consulte seu representante de RH ou consultor financeiro.