401 (k) vs. Plano de pensão: uma visão geral
Um plano 401 (k) e uma pensão são planos de aposentadoria patrocinados pelo empregador. A maior diferença entre os dois é que um plano 401 (k) é um plano de contribuição definida e uma pensão é um plano de benefício definido.
Um plano de contribuição definida permite que empregados e empregadores (se assim o desejarem) contribuam e invistam fundos para economizar para a aposentadoria, enquanto um plano de benefício definido fornece um valor de pagamento específico na aposentadoria. Essas diferenças cruciais determinam se o empregador ou empregado assume os riscos do investimento. As pensões tornaram-se menos comuns e os planos 401 (k) s tiveram de compensar, apesar de terem sido concebidos como um complemento às pensões tradicionais, e não como uma substituição.
Principais vantagens
- Um plano 401 (k) é um plano de aposentadoria para o qual os funcionários podem contribuir e os empregadores também podem fazer contribuições equivalentes.
- Com um plano de previdência, os empregadores financiam e garantem um benefício de aposentadoria específico para cada funcionário e assumem o risco de fazê-lo.
- Antes comuns, as pensões do setor privado são raras e foram substituídas por 401 (k) s.
- A mudança para 401 (k) s colocou o fardo de economizar e investir para a aposentadoria – e o risco envolvido – sobre os funcionários.
Planos 401 (k)
Um plano 401 (k) é financiado principalmente por meio de contribuições dos funcionários por meio de deduções de salário antes dos impostos. O dinheiro doado pode ser colocado em vários investimentos, geralmente fundos mútuos, dependendo das opções disponibilizadas pelo plano.
Qualquer crescimento de investimento em um 401 (k) ocorre sem impostos e não há limite para o crescimento de uma conta individual. Mas, ao contrário das pensões, o plano 401 (k) s coloca o risco do investimento e da longevidade nos funcionários individuais, exigindo que eles escolham seus próprios investimentos sem benefícios mínimos ou máximos garantidos. Os funcionários assumem o risco de não investir bem e de perder suas economias.
Muitos empregadores oferecem contribuições equivalentes com seus planos 401 (k), o que significa que eles contribuem com dinheiro adicional para a conta de um funcionário (até um determinado nível) sempre que o funcionário faz suas próprias contribuições.
Por exemplo, suponha que seu empregador ofereça 50% de suas contribuições individuais para o 401 (k) até 6% de seu salário. Você ganha $ 100.000 e contribui com $ 6.000 (6%) para o seu 401 (k), então seu empregador contribui com $ 3.000 adicionais.
Há um limite de quanto você pode contribuir para um plano 401 (k) a cada ano. Em 2020 e 2021, o máximo que um funcionário pode contribuir é $ 19.500 ou $ 26.000 se ele tiver 50 anos ou mais.
Planos de pensão
Os funcionários não têm controle sobre as decisões de investimento com um plano de previdência e não assumem o risco do investimento. Em vez disso, as contribuições são feitas – pelo empregador ou pelo funcionário, geralmente ambos – para uma carteira de investimentos administrada por um profissional de investimentos. A patrocinadora, por sua vez, promete proporcionar aos empregados aposentados uma determinada renda mensal vitalícia, com base no valor aportado e, muitas vezes, no número de anos de trabalho na empresa.
A receita garantida vem com uma advertência: se o portfólio da empresa tiver um desempenho ruim, a empresa declara falência – ou enfrenta outros problemas – os benefícios podem ser reduzidos. Quase todas as pensões privadas são seguradas pela Pension Benefit Guaranty Corporation, no entanto, com os empregadores pagando prêmios regulares, portanto, as pensões dos funcionários são freqüentemente protegidas. Os planos de pensão apresentam aos funcionários individuais um risco de mercado significativamente menor do que os planos 401 (k).
Embora sejam raros no setor privado, os planos de pensão ainda são um tanto comuns no setor público – empregos públicos, em particular.
Conselheiro Insight
Arie Korving, CFP
Korving & Company LLC, Suffolk, Va.
Um plano 401 (k) também é conhecido como “plano de contribuição definida”, que exige que você, o aposentado, contribua com suas economias e tome decisões de investimento para o dinheiro do plano.
Assim, você tem controle sobre quanto investirá no plano, mas não quanto poderá obter dele ao se aposentar, o que dependeria do valor de mercado desses ativos investidos no momento.
Por outro lado, um plano de previdência é comumente conhecido como “plano de benefício definido”, em que o patrocinador do plano de previdência, ou seu empregador, supervisiona a gestão dos investimentos e garante uma determinada receita quando você se aposenta.
Como resultado dessa enorme responsabilidade, muitos empregadores optaram por descontinuar os planos de pensão de benefício definido e substituí-los por planos 401 (k).
The Bottom Line
É muito mais provável que seu empregador ofereça um plano 401 (k) do que uma pensão em seu pacote de benefícios. Se você trabalha para uma empresa que ainda oferece plano de previdência, tem a vantagem da garantia de um determinado valor de renda mensal na aposentadoria e do risco de investimento e longevidade do provedor do plano. Se trabalhar para uma empresa que oferece um plano 401 (k), você precisará assumir a responsabilidade de contribuir e escolher os investimentos por conta própria.