Definição de taxa de juros anual declarada

Qual é a taxa de juros anual declarada?

A taxa de juros anual (SAR) declarada é o retorno sobre um investimento (ROI) expresso como uma porcentagem ao ano. É um cálculo de taxa de juros simples que não leva em consideração nenhuma composição que ocorre ao longo do ano.

A taxa de juros efetiva anual (EAR), por outro lado, não contabiliza a capitalização intra-anual, que pode ocorrer diária, mensal ou trimestralmente. Normalmente, a taxa de juros anual efetiva levará a retornos mais altos do que a taxa de juros anual declarada devido ao poder de capitalização. Os investidores podem comparar produtos e calcular que tipo de juros oferecerá o retorno mais favorável.

Compreendendo a taxa de juros anual declarada

O retorno anual declarado é o retorno anual simples que um banco oferece a você em um empréstimo. Essa taxa de juros não leva em consideração o efeito dos juros compostos. A taxa anual efetiva, por outro lado, é uma ferramenta fundamental para avaliar o verdadeiro retorno de um investimento ou a verdadeira taxa de juros de um empréstimo. A taxa anual efetiva costuma ser usada para definir as melhores estratégias financeiras para pessoas ou organizações.

Quando os bancos cobram juros, a taxa de juros declarada costuma ser usada em vez da taxa de juros anual efetiva para fazer os consumidores acreditarem que estão pagando uma taxa de juros mais baixa. Por exemplo, para um empréstimo a uma taxa de juros declarada de 30%, composta mensalmente, a taxa de juros anual efetiva seria de 34,48%. Em tais cenários, os bancos normalmente anunciarão a taxa de juros declarada em vez da taxa de juros efetiva.

Para os juros que um banco paga em uma conta de depósito, a taxa anual efetiva é anunciada porque parece mais atraente. Por exemplo, para um depósito a uma taxa declarada de 10% composta mensalmente, a taxa de juros anual efetiva seria de 10,47%. Os bancos anunciarão a taxa de juros anual efetiva de 10,47% em vez da taxa de juros declarada de 10%.

Exemplo de taxa de juros anual declarada

Um certificado de depósito (CD) de um ano de $ 10.000 com uma taxa de juros anual declarada de 10% renderá $ 1.000 no vencimento. Se o dinheiro foi colocado em uma conta de poupança que rendeu juros e pagou 10% compostos mensalmente, a conta renderá juros a uma taxa de 0,833% a cada mês (10% dividido por 12 meses; 10/12 = 0,833). Ao longo do ano, essa conta renderá $ 1.047,13 em juros, a uma taxa de juros anual efetiva de 10,47%, que é notavelmente superior aos retornos sobre a taxa de juros anual declarada de 10% do certificado de depósito.

Calculando a Taxa Anual Efetiva

Os juros compostos são um dos princípios fundamentais das finanças. O conceito teria se originado na Itália do século XVII. Freqüentemente descritos como “juros sobre juros”, os juros compostos fazem a soma crescer a uma taxa mais rápida do que os juros simples ou indo com uma taxa anual estabelecida – já que isso é calculado apenas sobre o valor do principal, conforme declarado acima.

A fórmula exata para calcular os juros compostos sobre a taxa anual efetiva é:

(Onde i = taxa de juros anual nominal em termos percentuais, en = número de períodos compostos.)

Calculando SAR e EAR no Excel

O Excel é uma ferramenta comum para calcular juros compostos. Um método é multiplicar o novo saldo de cada ano pela taxa de juros. Por exemplo, suponha que você depositou $ 1.000 em uma conta de poupança com uma taxa de juros de 5% composta anualmente e deseja calcular o saldo em cinco anos.

No Microsoft Excel, digite “Ano” na célula A1 e “Saldo” na célula B1. Digite os anos 0 a 5 nas células A2 a A7. O saldo para o ano 0 é de $ 1.000, então você deve inserir “1000” na célula B2. Em seguida, digite “= B2 * 1,05” na célula B3. Em seguida, digite “= B3 * 1,05” na célula B4 e continue fazendo isso até chegar à célula B7. Na célula B7, o cálculo é “= B6 * 1,05.”

Finalmente, o valor calculado na célula B7, $ 1.216,65, é o saldo em sua conta poupança após cinco anos. Para encontrar o valor dos juros compostos, subtraia $ 1.000 de $ 1.216,65; isso dá a você um valor de $ 216,65.