Existem muitas maneiras de ganhar dinheiro no mercado imobiliário. Você pode possuir propriedades e vendê-las com lucro. Você pode comprá-los e obter receita de aluguel. Você pode comprar ações ou fundos imobiliários.
Também é possível ganhar dinheiro quando os proprietários deixam de pagar seus impostos. Se um município colocar uma garantia fiscal sobre uma propriedade, um indivíduo pode comprar essa garantia fiscal e, em seguida, cobrar os impostos e os juros do proprietário.
Esse tipo de investimento pode ser lucrativo, mas também é complexo e potencialmente arriscado. Se você está pensando em investir em garantias fiscais, aqui estão algumas coisas importantes que você deve saber antes de mergulhar.
Como funciona o investimento em gravames fiscais
Tudo começa quando alguém deixa de pagar os impostos necessários sobre a propriedade que possui. Assim que isso acontecer, o município colocará uma garantia sobre essa propriedade. Isso significa que a propriedade não pode ser vendida até que os impostos sejam pagos e a garantia seja removida.
Atualmente, 29 estados e o Distrito de Columbia permitem certificados de garantia fiscal para investidores por meio de um processo de leilão. Cerca de 2.500 cidades, distritos e condados vendem dívidas fiscais públicas, de acordo com a National Tax Lien Association.
Os municípios fazem isso porque receberão dinheiro imediatamente pelos impostos inadimplentes. A venda de certificados de garantia tributária também ajuda os proprietários de imóveis, pois lhes dá tempo durante o qual podem pagar os impostos devidos.
Durante o processo de leilão, os investidores competirão para ver quem aceitará a menor taxa de juros ou fará o lance mais alto pelo penhor fiscal. O objetivo do investidor é coletar os impostos mais os juros associados sobre a garantia e esperar que resulte em mais dinheiro do que o que eles pagaram.
Benefícios potenciais
Os investidores em gravames fiscais ganham dinheiro com os juros sobre as gravames, e isso pode ser bastante lucrativo porque as taxas costumam ser altas. As taxas podem ser reduzidas em leilão, mas (para dar alguns exemplos) podem chegar a 18% ao ano na Flórida, 12% no Alabama e 16% no Arizona.
O proprietário do imóvel tem um período de resgate durante o qual pode pagar os impostos exigidos mais juros. Isso normalmente varia de um a três anos, dependendo do estado. Mas às vezes, o dono da propriedade não paga o ônus fiscal. Quando isso acontece, o proprietário do gravame fiscal tem o direito de executar a hipoteca e tomar posse da casa. Assim, o investimento em gravame fiscal pode ser uma forma de adquirir propriedades por menos do que normalmente valeriam no mercado aberto .
As responsabilidades
Investir em gravames fiscais não é tão simples quanto comprar o certificado e sentar-se e coletar dinheiro. Como proprietário do certificado de garantia fiscal, você tem certas obrigações que variam dependendo de onde você está.
Também é vital lembrar que as garantias fiscais expiram. A data de vencimento varia de acordo com o município e o tipo de garantia.
Portanto, se você acha que pode simplesmente segurar uma garantia por um longo tempo e eventualmente executá-la se não receber seu dinheiro, você pode ter um rude despertar. Quando a garantia expira, todos os seus direitos de cobrança também expiram.
Dependendo da localização, pode haver uma série de regras que regem a comunicação com o proprietário do imóvel. Eles geralmente devem notificar o proprietário do imóvel de que adquiriram o certificado de garantia fiscal. Eles também devem notificar o proprietário de que o período de resgate está chegando ao fim.
Os riscos
Investir em penhor de impostos não é fácil. Por um lado, os leilões podem ser bastante competitivos e é fácil encontrar-se comprando um penhor em condições desfavoráveis. Às vezes, as taxas de juros baixam tanto que comprar um penhor fiscal não é mais lucrativo do que colocar dinheiro no banco. Na verdade, os ônus fiscais às vezes podem ser maiores do que o valor da propriedade em si.
Também é fundamental ter um bom conhecimento das condições físicas do imóvel que você está comprando. A propriedade está localizada em uma área onde as execuções hipotecárias são altas? Existe material perigoso ou problemas ambientais na propriedade?
Esse tipo de informação é importante, porque se você acabar tendo o imóvel devido à execução hipotecária, poderá ser responsável por manutenção e limpeza caras.
Você deve estar sempre ciente de que nunca pode acabar cobrando um centavo em impostos ou juros. Muitos proprietários simplesmente não pagam. Outros irão declarar falência. Se isso acontecer, você deve estar aberto à ideia de encerrar a propriedade. Se você não estiver preparado para assumir as despesas e o trabalho da propriedade, o investimento em gravames fiscais pode não ser para você.
Fundo de garantia fiscal
Uma forma potencial de investir em certificados de garantia fiscal com menos risco e esforço é por meio de fundos especiais de investimento.
Algumas empresas de investimento criaram fundos de colocação privada que investem em certificados de garantia fiscal. Nesse caso, você pode estar juntando seu dinheiro com outros investidores, e uma empresa de investimento ou gestor de fundos está tomando as decisões sobre quais gravames fiscais comprar.
Por exemplo, a Kite Capital Partners é uma empresa que investe em ônus fiscais por meio de um fundo desde 2009. Seu primeiro fundo de garantia fiscal foi liquidado em 2011 e proporcionou aos investidores uma taxa de retorno anualizada de 14,1%, segundo a empresa.
The Balance não fornece serviços e consultoria tributária, de investimento ou financeiro. As informações são apresentadas sem levar em consideração os objetivos de investimento, a tolerância ao risco ou as circunstâncias financeiras de qualquer investidor específico e podem não ser adequadas para todos os investidores. O desempenho passado não é indicativo de resultados futuros. Investir envolve risco, incluindo a possível perda do principal.